Традиция хранить свой капитал или его значительную часть в золотом эквиваленте достаточно древняя, но актуальности своей не теряющая. Почему же золото? Ведь в природе существуяют другие металлы, более дорогие и редкие. Человечество отдало предпочтение золоту по нескольким причинам:

• металл не подвержен окислению, не темнеет;
• обладает высокой плотностью, поэтому достаточно тяжелый (а вес влияет на цену);
• возможность обмена на любую из валют, используемых в мире.

Золото в слитках, виды и характеристики

Что такое золотые слитки? Бруски драгоценного металла, отличающиеся по весу и форме.

По технологии изготовления слитки из золота разделяют на:

• штампованные – изготовленные способом отрезания от цельных плоских листов;
• литые – изготовленные методом заливания в формы.

Масса слитков составляет 1, 5, 20, 50, 100, 350, 500, 1000, 12000 граммов.

Вес крупных слитков достигает 12,5 килограмма, но это скорее промышленный стандарт, чем используемый для частных вложений в золото.

С точки зрения частного инвестора в западных странах золотые слитки наравне с монетами играют важную роль в процессе диверсификации инвестиций. Они незначительно дешевле золотых монет (разница около 1%), но менее защищены от подделок, т.к. не содержат сложных художественных элементов, свойственных монетам.

В России ситуация совершенно другая. Покупка и продажа слитков, в отличии от монет, подлежит обложению налогом на добавленную стоимость (18% от цены). Избежать этого можно только в том случае, если слиток покупать в банке и оставлять его там на хранение. Эта особенность практически ставит крест на обращении золотых слитков в нашей стране. Опытные инвесторы для вложений в физическое золото используют золотые инвестиционные монеты.

Где и как купить золото

Нестабильность экономической ситуации заставляет другими глазами посмотреть на золото даже тех, кто раньше доверял только дензнакам. Воспринимать драгметаллы исключительно в качестве ювелирных изделий сейчас неактуально и неправильно. Выйти из тяжелой материальной ситуации помогут не они, а золото в его физической форме – лучше всего в золотых инвестиционных монетах.

Цены на золото имеют тенденцию повышаться в средне- и долгосрочной перспективе.

Купить золото можно как в банке, так и в компании, занимающейся куплей-продажей золотых инвестиционных монет. Покупку может совершить любое физическое лицо.

При выборе продавца необходимо ориентироваться на два фактора:

• оптимальную цену;
• физическое наличие.

Не стесняйтесь прозвонить по найденным контактам и спросить, актуальны ли представленные на сайте цены золота, а также есть ли в наличии необходимое количество драгоценного металла. При настойчивости и терпении у покупателя есть шанс приобрести дешевое золото не с рук, а в специализированном учреждении.

Параметры, влияющие на цену

Как уже было сказано выше, из-за НДС золотой слиток в России априори дороже золотой инвестиционной монеты того же веса (при условии, что Вы хотите забрать свою покупку и хранить ее самостоятельно).

Но есть еще ряд особенностей ценообразования на золотые слитки и монеты, которые необходимо учитывать:

1) Занимается ли продавец золотыми монетами или золотыми слитками профессионально. Если эта деятельность – лишь одна из широкого списка услуг, скорее всего, вас ждут более высокие цены, небольшие складские запасы и не всегда профессиональные сотрудники.

2) Если говорить о монетах, то выгоднее всего покупать специально предназначенные для вложения и сохранения средств золотые инвестиционные монеты, которые торгуются с совсем небольшой наценкой к цене золота и легко могут быть проданы обратно с минимальными потерями.

К таким монетам относятся отечественные монеты Георгий Победоносец и Червонец Сеятель, а также зарубежные Кенгуру, Филармоникер, Кленовый Лист, Крюгерранд, Панда, Американский Орел и Бизон (Буффало), Британия.

3) Сохранность золотых монет и слитков. При покупке обращайте внимание на отсутствие царапин, вмятин и иных дефектов на приобретаемом товаре. Золото – очень мягкий и пластичный металл, поэтому хранить золотые монеты и слитки необходимо очень бережно. Крайне не рекомендуется брать монеты и слитки голыми руками, используйте специальные перчатки. Помните, что царапанная монета или слиток сразу значительно теряют в цене.

4) Масса приобретаемого слитка или золотой монеты. Как правило, на рынке действует следующее правило – чем больше вес, тем ниже цена за грамм. Но при этом есть и обратная сторона медали – чем выше вес, тем сложнее продать золотую монету или золотой слиток.

Слиток против монеты

Собираясь инвестировать в золото, потенциальный вкладчик капитала подразумевает выгоду. Качество капиталовложения и будущий доход напрямую зависит от формы инвестиций, поэтому стоит задуматься, что предпочтительнее для сохранности средств: слитки или монеты.

Вкладывать в слитки удобно очень крупным инвесторам, но и они ощущают некоторые проблемы при продаже желтого металла. Необходимость реализовывать весь слиток при надобности продать малую его часть – один из недостатков подобной инвестиции. Купить золото дешево стремятся тысячи участников рынка. И такой шанс у них появится, если продавец вынужден будет отдать массивный слиток по низкой цене.

Застраховать себя от незавидной ситуации поможет покупка золотых инвестиционных монет. По сути, монета – это тот же слиток, только цилиндрической формы и минимального веса. Ее ценность заключена в металле, из которого она отчеканена.

Монеты так же, как и слитки, имеют определенные пробы золота, цена их варьируется от нескольких до сотен долларов, они идеально подходят в качестве товара в знакомой ситуации, когда срочно понадобились деньги.

Монеты необходимы для удобства покупки золота – мелкая фасовка более выгодна и гораздо лучше защищена от подделки, поэтому спрос на монеты на порядок выше, чем на слитки.

Невозможно не отметить ощутимую материальную разницу при выборе между двумя способами инвестирования в золото:

• монеты не облагаются НДС, а это не такая и малая сумма – 18% от дохода;
• при удачной (или не очень) продаже слитка налог заплатить придется.

Где золото положить?

Золото в любом виде (монеты или слитки) не стоит держать дома, если нет уверенности в их полной сохранности. Домашние сейфы оказываются не настолько надежными, как того хотелось бы. Не исключены и механические повреждения, автоматически переводящие золото в статус удовлетворительного, то есть, дешевого.

Чтобы не выработать в себе кащеевскую привычку чахнуть над златом, целесообразно хранить драгоценный металл в банковской ячейке. Тогда владельцу только и останется отслеживать цены на золотые слитки и ждать момента для максимально выгодной продажи.

Покупка золотых слитков является наиболее традиционным способом инвестирования в золото с целью сбережения. Ежегодно в мире приобретается около одной тысячи тонн золотых слитков.
Золото является уникальным классом активов, исследования показывают, что в долгосрочной перспективе оптимальным является вложение от 2 до 10 % (в зависимости от толерантности к риску) от общей стоимости портфеля в золото, что способно защитить и увеличить доходность инвестиционного портфеля.

Rietumu предлагает своим клиентам возможность приобретения золотых слитков напрямую с немецкого аффинажного завода C.HAFNER GmbH + Co. KG.

Вы можете приобретать золото 999,9 пробы в слитках стандарта LBMA (London Bullion Market Association) с возможностью хранения в банке (в общем хранилище, либо в индивидуальной сейфовой ячейке). Кроме того Вы можете забрать слитки и хранить их самостоятельно. Каждый слиток соответствует отраслевым стандартам. Покупая физическое золото с доставкой, при желании, Вы можете выбрать предпочтительный вес слитков – 5, 10, 20, 50, 100, 250, 500 грамм, 1 унция, либо приобрести стандартные слитки в 1 килограмм. Комиссия на слитки меньшего номинала может отличаться от стандартной.

Индивидуальный заказ золотых слитков 1,2:

Rietumu также предлагает возможность индивидуального заказа инвестиционного золота в слитках, с выбором весового номинала.

1 Физическое инвестиционное золото не является финансовым инструментом
2 Для приобретения инвестиционного золота необходимо подать письменное распоряжение через Ваш личный кабинет в интернет банке. Для получения золота Вы можете заранее согласовать удобное для Вас время, а также другие условия передачи металла.
3 Цена сделки фиксируется только после получения банком подтверждения подлинности золота от контрагента
4 Взимается ежемесячно в валюте евро (используется метод факт/360), НДС включен
5 Покупка и продажа только с инвестиционного счета

Выгодно ли вкладывать в золото? Какие способы покупки золота существуют и в чем их основные отличия? Как и по какой цене купить золотой слиток в Сбербанке? Как при этом сэкономить на налогах? На этот и многие другие вопросы дает ответ данная статья.

Вложение в золото – надежный способ сохранить сбережения. Цена этого металла часто меняется. В кратковременном периоде вложение в драгметаллы может быть убыточным. Например, в 2011 – 2013 гг. наблюдалось падение рынка. Это видно на рисунке (источник: статистический бюллетень ЦБ).

Но в долговременной перспективе золото растет в цене. Количество золота в природе постоянно, а количество производимых людьми ценностей все время увеличивается (из-за роста населения, увеличения производительности труда и т.п.). Поэтому в расчете на каждый грамм золота приходится все большее количество созданных ценностей (товаров). В результате товары обесцениваются, а золото дорожает.

Рост цен золота определяется также его свойствами:

• долговечность (золото не гниет, не ржавеет и не окисляется);
• делимость (при делении золота на части сохраняется внутренняя ценность);

Например, если разделить на две части бриллиант, стоимость двух новых частей будет много меньше цельного камня.

• однородность (при отсутствии примесей, внутренний состав металла разных золотых слитков и изделий имеет одно качество);
• удобство (в маленьком объеме сосредоточена большая ценность);
• внутренняя ценность (связана с ограниченным количеством золота в природе: если бы золото валялось под ногами как галька, люди не ценили бы его).

Эти свойства делают золото уникальным. Благодаря им золото когда-то служило деньгами и высоко ценится в современном мире.

Золото не боится кризисов. Напротив, в кризисные периоды оно быстрее растет в цене. Для других вариантов вложений повышается риск. Например, если во время кризиса вложить деньги в предприятия, которому не удастся пережить кризис, то будут потеряны.

С золотом такого не случится. Оно защищает активы владельца от обесценивания.

На рисунке выше цены золота указаны с начала 1998 г. Это кризисный год. В начале и середине года цена золота была 54 – 58 руб. за грамм. За второе полугодие выросла почти в 3,5 раза до 186 руб.

За весь период с 1998 по 2018 гг. цены выросли в 44 раза, достигнув отметки 2393 руб. за грамм (1 марта 18 г.). Это значит, что если бы вы в 98 году купили золота на 10 т.р., то сейчас ваш капитал составил бы 440.000 руб.

Андрей: «Я 10% доходов вкладываю в физическое золото, инвестиции на 20 лет и более. Колебания рублевой цены даже 5-10% меня не волнует. У меня трое детей, я хочу дать им что-то в будущем. И кроме физического золота другого надежного актива на таком долгосроке не вижу» .

Какие подводные камни существуют?

Подводные камни инвестирования в золото:

1 Необходимость уплаты НДС 18%, если вы покупаете физическое золото в слитках;

Не платить НДС позволят альтернативные варианты: инвестиционные монеты и ОМС – о них чуть ниже.

2 Учетная цена золота устанавливается Центробанком и является ориентиром для коммерческого банка при установлении своих цен. При этом цена банка отличается от официальной цены Центробанка. Обычно не в пользу инвестора.

Например, на 17 мая официальная учетная цена золота в Центробанке 2587,5 руб. В Сбербанке в этот день вы бы купили золото по цене 2758 руб. Это на 6% дороже.

3 Цена, по которой банк купит у вас золото, будет отличаться от цены продажи. Эту разницу называют .

Например, на ту же дату в Сбербанке цена покупки 2459, продажи – 2758. Банк – коммерческое предприятие и спред дает ему возможность заработать . Если в этот день Сбербанк купит у Васи 1 гр. золота и продаст его Маше, он заработает 299 руб. А если это будет 100 грамм, то – 29 900 руб.

Для инвестора эта разница может стать причиной убытка в краткосрочном периоде.

Например, Антон купил в Сбербанке 10 гр. золота 9 января и продал его 17 мая. Результат сделки показан в таблице.

Хотя за 5 месяцев цены выросли: покупки на 7%, продажи – на 9%., Антон потерял 660 руб. из-за того, что банк выкупает золото дешевле, чем продает.

4 С дохода придется заплатить 13% , если золото будет в собственности менее 3-х лет.

Например, при покупке 1 гр. золота и продаже его через год, доход от разницы цен составит 81 руб. С этого дохода нужно заплатить налог 13%, то есть 10,53 руб.

Важно: налог вы уплачиваете самостоятельно. Это предполагает подачу налоговой декларации.

5 Купленные слитки нужно где-то хранить. Место хранения должно быть безопасным. Например, в банковской ячейке. За аренду ячейки придется платить. Годовая стоимость аренды самой маленькой ячейки в Сбербанке (высотой до 9 см.) обойдется инвестору в 6137 руб. Естественно, это правило не обязательно. Вы можете хранить слитки где угодно, хоть в сундуке, закопанном на двухметровой глубине заднего двора вашей дачи.

Какие есть способы покупки золота?

В нашей стране купить золото можно:

1 Через открытие обезличенного металлического счета;

2 В качестве металла в виде:

• слитка;
• монет;
• ювелирных изделий.

Последний вариант является особым. Цена украшений зависит не только от цены металла, но и от других факторов: престиж марки, внешний вид и искусность изготовления и т.п.

Купленное украшение трудно продать по той же цене. Например, золотая цепь «Линии любви» из красного золота 585 пробы весом 1,58 гр. стоит 4590 руб. В пересчете на грамм это 2905 руб.

В ломбарде при оформлении залога, золото такой пробы оценят в 1350 – 1500 руб. за грамм. Потери составят от 2580 до 2817 руб. То есть больше половины стоимости изделия.

Поэтому при решении вопроса инвестирования денег в золото с целью заработать на нем, данный вариант не рассматривается. На остальных остановимся детальнее.

Золотые слитки

Золотой слиток – это кусок золота высокой пробы в виде кирпича с зеркальной поверхностью с маркировкой на лицевой стороне.

Сбербанк предлагает купить:

• мерные;
• стандартные слитки.

Мерные имеют вес от 1 гр. до 1 кг. Они должны соответствовать ГОСТУ Р 51572–2000, устанавливающему основные характеристики слитка:

• вес: 1, 5, 10, 20, 50, 100, 250, 500, 1000 гр.;
• размеры: длина и ширина. Высота (толщина) не нормируется. Например, для слитка весом 1 гр. длина может быть от 12 до 15 мм., ширина от 7 до 9 мм.;
• химический состав (проба): содержание золота не менее 99,99%;
• • надпись «Россия», оформленная в овал;
  • масса в граммах (на рисунке цифра 1);
  • наименование «Золото»;
  • проба (2);
  • товарный знак предприятия – изготовителя (3);
  • номер слитка (4);

• • упаковка каждого слитка в полиэтиленовую пленку и всех в деревянный ящик;
  • наличие сертификата для каждого слитка, где указаны дата выпуска, характеристики слитка и подписи лиц, ответственных за качество слитка.

Стандартные слитки имеют вес от 11 до 13,3 кг. Они должны соответствовать ГОСТУ 28058-2015, устанавливающему основные характеристики слитка:

• форма: усеченная пирамида;
• поверхность: без наплывов, заусенцев, повреждений, жировых пятен и инородных вкраплений. Допускаются места зачистки глубиной до 1 мм и вогнутости за счет усадки металла глубиной до 5 мм.
• масса: любая в пределах 11 – 13,3 кг.;
• возможное отклонение веса: 0,03 – 0,1 гр. (0,03 для слитка минимального веса, 0,1 – для максимального);
• размеры: длина от 229 до 254 мм, ширина 59-88 мм, высота 35 мм;
• отклонение размеров: по длине и ширине до 5 мм., по высоте до 8 мм.
• проба: не менее 99,9%;
• маркировка на лицевой стороне:
  • символ государства – изготовителя;
  • масса в граммах;
  • марка золота;
  • проба;
  • товарный знак предприятия – изготовителя;
  • номер слитка;
  • год выпуска;
  • упаковка каждого слитка в полиэтиленовую пленку или упаковочную бумагу и всех – в деревянный ящик.

В ГОСТе отмечено, что по согласованию изготовителя и потребителя, вес и форма могут меняться.

Особенности покупки слитков детально рассмотрены в соответствующих разделах.

Обезличенный металлический счет (ОМС)

Обезличенный металлический счет – это способ вложить деньги в драгоценный металл без покупки его в физическом виде. Металл будет существовать виртуально в виде записи на банковском счете в количестве грамм золота.

Поскольку речь не идет о покупке конкретного слитка с его маркировкой и уникальным номером, то у хранимого золота нет индивидуальных признаков. Поэтому счет называют обезличенным.

Важно: в отличие от покупки слитка, открытие ОМС освобождает от уплаты НДС и от риска порчи и утраты золота при хранении.

Покупают и продают золото по котировкам, установленным банком. При этом банк, зачисляя средства на счет, пересчитает рубли в граммы, а при возврате наоборот: граммы в рубли.

ОМС в Сбербанке открывается бесплатно на неопределенный срок. То есть владелец счета в любой момент может получить денежный эквивалент хранимого золота по текущему курсу.

Открыть ОМС Сбербанк предлагает в системе Сбербанк Онлайн или при личном посещении офиса. Открытие счета в интернете проще и быстрее. Для этого нужно:

1 Войти в систему Сбербанк Онлайн.

2 Выбрать вкладку “Прочее”, затем “Металлические счета” и “Открытие обезличенного металлического счета”. На этой же странице вы увидите курсы покупки и продажи драгоценных металлов. Вы сможете купить золото по курсу продажи.

Нажмите для увеличения изображения

Нажмите для увеличения изображения

4 Заполнить указанные поля: счет списания и нужную сумму вклада. Сумму можно указать в рублях – тогда ячейка “масса золота” будет заполнена автоматически по курсу. Например, если внести сумму 7000 руб., это будет эквивалентно массе 2,4 г. золота.
Можно сделать наоборот: заполнить массу, например, указав 3,5 г. Тогда в поле сумма появится значение 10045 руб.

Важно:

Нажмите для увеличения изображения

Минимальный размер средств на счете 0,1 гр. золота. На 10 мая это соответствует значению 252,5 руб. (по курсу продажи 2525 руб./гр.).

Проценты по счету Сбербанк не начисляет. Заработать можно только от изменения стоимости металла во времени.

Определим доход от ОМС при условии открытия счета и покупки золота на 10 000 руб. в январе 2016 г. и закрытии счета в мае 2018 г.:

Результат сделки зависит от золотых котировок и в коротком периоде может быть отрицательным (убытком).

В нашем примере доходность за 2 с лишним года составила 2,84%, в пересчете на годовую ставку это только 1,21%. Такой процент гораздо ниже ставки по вкладу в Сбербанке (минимальная ставка по вкладу 3,4%). Но в долгосрочном периоде результат может быть иным.

За 10 лет сумма 10 тыс. руб. превратилась в 35 тыс. со среднегодовой доходностью 24,61%. Ни один банковский вклад не даст возможности такого роста.

Инвестиционные монеты

Купить золото в Сбербанке можно в виде коллекционных и инвестиционных монет из золота.

Инвестиционная монета – это монета из драгоценного металла высокой пробы, предназначенная в основном для инвестирования или хранения сбережений.

Коллекционная монета – монета из драгоценного металла небольшого тиража, предназначенная в основном для коллекционирования. Выпуск такой монеты обычно приурочивают к памятным датам, событиям, известным людям.

Коллекционная монета весом 5 кг., выпущена к 150 летию Банка России. На лицевой стороне изображена эмблема Банка России – двуглавый орел, внизу государственные символы Российской империи, Временного правительства, РСФСР и СССР. На обратной стороне – портреты императора Александра II и первых руководителей Госбанка А.Л. Штиглица и Е.И. Ламанского.

Основные отличия этих монет показаны в таблице:

Показатель	Инвестиционная монета	Коллекционная монета
Качество чеканки	обычное	высокое
Тираж	большой	ограниченный
Дизайн	упрощенный	сложный
Художественная ценность	отсутствует	имеется
Присутствие других драгоценных металлов и драгоценных камней	нет	возможно
Цена монеты и курс золота	приближены	существенно отличаются
Выпуск монеты	постоянный	по памятным датам или событиям
Нумизматическая ценность	нет	есть
Прибыль	за счет роста цены золота	за счет роста цены металла и коллекционной ценности
Выкуп монеты банком	да	нет

Важно: Золотые монеты не облагаются НДС, если имеют статус законного платежного средства. Этот статус установлен для всех золотых монет, выпущенных Центробанком, начиная с 1998 г. Такой статус сохранен для золотого червонца (10 рублей), содержащего 7,742 г чистого золота, выпущенного в 1975 – 1982 гг.

Статус законного платежного средства означает, что на территории России монету обязаны принять к оплате по номиналу. Например, золотая монета Георгий Победоносец имеет статус законного платежного средства. Ее номинал 50 рублей, и на нее вполне можно купить пакет молока. А если продавец откажется ее принять, на него можно подать в суд. Правда, едва ли найдется желающий оплатить товар стоимостью 50 руб. монетой, продающейся в Сбербанке за 27 тыс. руб.

В настоящий момент в Сбербанке можно приобрести следующие инвестиционные монеты из золота:

Для покупки инвестиционной монеты Сбербанка нужно иметь при себе паспорт. При оплате монеты важно сохранить квитанцию – она будет нужна при продаже монеты и для расчета налога на доходы. Размер налога определяют так же, как по слиткам – этот вопрос рассмотрен в разделе «Ответы на вопросы».

Хранить инвестиционные монеты нужно в банковской упаковке. Снятие упаковки может повредить монету и это существенно снизит ее стоимость.

В Сбербанке можно купить монеты отличного и удовлетворительного (с небольшими дефектами) качества. Монеты неудовлетворительного состояния Сбербанк не продает и не покупает.

Эксперты считают, что покупка инвестиционных монет выгодна, если планируется продажа не ранее 10-15 лет. В коротком периоде прибыль от роста цены золота может обратиться убытком из-за спреда.

Случай из жизни

Матвей: «Я пробовал сдать в банк золотую монету, купленную ранее там же (Сбер) – цену мне предложили в 2 раза ниже продажной!!! Короче, думаю я, что банк просто наживается на нумизматах…»

Сравнительная таблица основных способов инвестирования в золото

Показатель	ОМС	Золотой слиток	Инвестиционная монета
Вариант золота	виртуальный	реальный	реальный
Минимальный размер, грамм	0,1	1	зависит от веса монеты
Страхование вклада	нет
НДС при покупке	нет	да	нет, если монета имеет статус законного платежного средства
НДФЛ	да, при владении металлом менее 3-х лет
Риск порчи и утраты золота	отсутствует	имеется	имеется
Затраты на аренду сейфа для снижения риска порчи и утраты	нет	возможны	возможны
Цена продажи банка за грамм на 10.05.18, руб.	2713	3257 – 3549 руб.	3372 – 3741 – отличное состояние, 3022 – 3239 – удовлетворительное состояние
Влияние спреда на прибыль	В кратковременном периоде спред (разница курса покупки и продажи) «съедает» прибыль за счет роста цен

Инвестиции в золото имеют смысл при длительном сроке. Обезличенный счет экономичнее покупки физического золота: при открытии счета цена золота ниже, нет риска порчи золота и снижения его стоимости, не нужно тратиться на хранение.

В выборе между слитком и золотой монетой, обратите внимание на два нюанса:

• покупая монету, вы экономите на НДС, если у монеты есть статус законного платежного средства;
• золото в слитках Сбербанк продает дешевле.

Цена слитков в Сбербанке

Цена мерных слитков золота, актуальная на 10.05.2018 показана в таблице:

Кол-во грамм	Цена покупки при удовлетворительном качестве, руб.		Цена покупки при отличном качестве, руб.		Цена продажи слитка, включая НДС, руб.
	слиток	в пересчете на гр.	слиток	в пересчете на гр.	слиток	в пересчете на гр.
1	2 459	2 459	2 479	2 479,00	3 549	3 549,00
5	12 295	2 459	12 335	2 467,00	16 685	3 337,00
10	24 590	2 459	24 660	2 466,00	33 134	3 313,40
20	49 180	2 459	49 280	2 464,00	65 915	3 295,75
50	122 950	2 459	123 070	2 461,40	163 902	3 278,04
100	245 900	2 459	246 050	2 460,50	326 742	3 267,42
250	614 750	2 459	614 950	2 459,80	815 144	3 260,58
500	1 229 500	2 459	1 229 870	2 459,74	1 629 226	3 258,45
1000	2 459 000	2 459	2 459 600	2 459,60	3 257 154	3 257,15

Цена слитка зависит от размера: чем больше размер, тем меньше стоит 1 грамм. Исключение составляют слитки удовлетворительного состояния (более подробно как определить состояние слитка расскажем ниже). Их Сбербанк выкупает по единой цене.

Актуальные цены слитков всегда можно найти на сайте Сбербанка .

Важно: перед тем как решиться на покупку слитка, следует изучить цены. Нужно понимать, что котировка золота и цена слитка в Сбербанке – разные показатели, и что цена покупки и продажи отличаются.

Случай из жизни

Дмитрий: «Зашел я на сайт Сбера в раздел «драгметаллы», кликнул по котировкам. Курс был 2636 руб./грамм. Затем позвонил оператору и спросил, по какой цене могу купить золото в тот день. Оператор уточнила регион и сказала цену 2756,9 руб./грамм.

Почесал я затылок и пошел в банк. И там вышло, что нужный слиток весом 250 гр. я могу купить по цене 3190,68 руб./грамм. По-моему это развод».

Процесс покупки золотого слитка в Сбербанке

1 Выбор слитка с учетом его цены и массы. Это лучше сделать заранее.

2 Перед посещением Сбербанка уточнить в каком из ближайших филиалов возможно совершить сделку. Золото продают и покупают не все филиалы.

3 Посещение Сбербанка с паспортом и согласование сделки с представителем банка.

4 Сделка. Клиент должен присутствовать лично – онлайн покупка не допускается.

Обычно на сделку приходится около 10 минут.

Сначала слиток осматривают и взвешивают в присутствии клиента. Клиент должен видеть весы.

Важно: 0,01 гр. – показатель точности при взвешивании слитка. Но единица измерения веса слитка 0,1 гр. Например, если при взвешивании определен вес 12845,27, то масса слитка будет равна 12845,2 (округление в меньшую сторону).

Потом осуществляется оплата и передача слитка.

Важно: золото запаяно в специальную упаковку. Нарушать ее целостность нельзя, иначе Сбербанк не примет слиток обратно.

При желании клиента за отдельную плату слиток может быть упакован в красивый футляр с логотипом Сбербанка. Такой вариант прекрасно подойдет для подарка.

Передача слитка оформляется актом приемки-передачи. В нем обязательно указывают: название металла, пробу, вес, номер слитка, сумма, дату, ФИО покупателя и представителя банка.

Слиток передают клиенту вместе с сертификатом на него. Данные, указанные на слитке и в сертификате должны совпадать.

Важно: сертификат изготавливает производитель. В нем указаны номер и проба. Сертификат нужно хранить вместе со слитком. При утере сертификата, банк не выкупит слиток и не возьмет его на хранение. Продать его можно будет в ломбарде по заниженной стоимости.

Клиенту выдается кассовый ордер (чек), подтверждающий покупку. Его тоже нужно сберечь.

Хранить слиток вместе с документами можно дома. Но для обеспечения безопасности лучше арендовать ячейку в банке.

Чтобы слиток принес владельцу прибыль, срок хранения должен быть длительным: 10 – 20 лет и более.

Как реализовать купленное золото в дальнейшем?

Сначала нужно уточнить в каком из ближайших филиалов Сбербанка возможно совершить сделку..

Для продажи слитка, нужно прийти в банк с документом, удостоверяющим личность.

Сбербанк купит мерный слиток золота в отличном или удовлетворительном состоянии.

Отличное состояние означает чистую поверхность без царапин, заусенцев, потертостей, инородных вкраплений. Сертификат слитка должен быть чистым и без повреждений.

Удовлетворительное состояние слитка означает, что на поверхности могут быть пятна загрязнений, царапины и потертости. Но эти особенности не должны влиять на вес слитка. Удовлетворительным также будет признан слиток без единого повреждения, но с поврежденным сертификатом: надорван или оторвана часть, в пятнах. Но эти повреждения не должны влиять на просмотр текста.

Важно: если банк заподозрит, что слиток подделан, он имеет право изъять его у клиента и направить на экспертизу. Клиент будет извещен о результатах.

Правила покупки слитков у населения имеются на сайте Сбербанка .

Важно: золотой слиток, купленный в Сбербанке, можно продать и в другой коммерческий банк.

Если банк отказался покупать ваш слиток, признав его состояние неудовлетворительным, продать его можно:

• по цене лома в ювелирную мастерскую или скупщикам золота;
• сдать в ломбард.

Золотой слиток отличного состояния весом 1 гр. Сбербанк купит у вас за 2479 руб., удовлетворительного состояния – за 2459 руб. (цена актуальна на 10 мая 2018 г.). Ломбард за слиток заплатит от 1950 (ваш ломбард) до 2285 руб (ломбард sunlight). Потери по сравнению с выкупом слитка Сбербанком составят 11-21% стоимости золота.

Компания Аурис покупает мерные слитки по цене лома – 2415 руб. за грамм. В этом случае потери составят 2-3%.

Случай из жизни

Лена: «Два слитка золота хранилось у меня дома. Когда достала их, чтоб сдать в банк и получить деньги, на одном слитке обнаружилась ржавчина. В банке слиток не приняли. Смогла сдать его в ювелирку по цене лома!!! Ювелир сказал, что это скорее результат нарушения технологии при изготовлении. Пятно легко вывести, но слиток будет поврежден».

Самый скандальный случай с ржавым золотом связан с золотыми монетами “Георгий Победоносец”, выпущенными в 2006-2009 годах на Санкт-Петербургском монетном дворе. Дефект связан с попаданием на поверхность монеты микрочастиц железа, которые окислились при попадании во влажную среду.

Если ваш слиток или монета покрылись ржавыми пятнами, соберите документы и продайте ее банку. Если продать не получится, обратитесь к ювелиру для вывода пятен. А потом можно снова попытаться продать монету банку. Или ювелиру.

Ржавчина – наиболее безобидный из встречающихся дефектов. Основная проблема в том, что ржавчина появляется не сразу, а спустя несколько лет.

Более серьезным дефектом считаются черные точки. Это крошка шлака, попавшая в расплав золота – ее не очистить. Поэтому при покупке следует внимательно осмотреть слиток или монету.

Пятна ржавчины на монете “Георгий Победоносец” Санкт-Петербургского монетного двора

Пример расчета дохода от купли – продажи золотого слитка

Сделаем расчет для золотых слитков 50 и 100 гр. для срока хранения 5-7 лет при условии, что золото хранится в банковской ячейке.

Показатель	Результат при покупке слитка золота весом 50 гр. 10.01.2011	Результат при покупке слитка золота весом 50 гр.10.05.2013	Результат при покупке слитка золота весом 100 гр.10.05.2013
Цена слитка весом 50 гр. на дату приобретения, руб.	86018,08	106840,87	213540,00
Цена продажи за грамм на дату покупки, руб.	1720,36	2136,82	2135,40
Цена слитка весом 50 гр. на дату продажи банку, руб.	123070,00	123070,00	246050,00
Цена покупки Сбербанка за грамм на 10.05.2018, руб.	2461,40	2461,40	2460,50
Результат сделки (разница цен), руб.	37051,92	16229,13	32510,00
Результат после уплаты налога, руб.	37051,92	16229,13	32510,00
Цена аренды ячейки, руб.	32016,92	25131,63	25131,63
Прибыль (убыток) от сделки	5035,00	-8902,50	7378,37

Владение слитком до 3-х лет не рассматривалось, т.к. оно является убыточным из-за спреда.

В расчет не принимались слитки весом менее 50 гр., т.к. они не окупают стоимость аренды ячейки.

Владение слитком 50 гр. становится выгодным, начиная с семилетнего срока. Но слиток весом 100 гр. приносит прибыль уже через 5 лет.

Важно: альтернативу банковской ячейке составит оформление договора хранения со Сбербанком. Стоимость хранения 1 слитка 50 руб. в сутки. За год это составит 18250 руб. За 5 лет – 91 тыс. руб., за 7 лет – 128 тыс. руб. Это существенно дороже ячейки. К тому же хранение каждого слитка оплачивается отдельно.

Правила безопасности при покупке золота в слитках

1 Безопасно покупать золото в слитках в банке. Банк должен быть надежным – Сбербанк вполне удовлетворяет этому требованию. Слитки Сбербанка выкупит любой банк, имеющий право на эту операцию. С продажей слитков другого банка могут возникнуть проблемы – не все банки покупают «чужое золото».

2 Нельзя покупать золотые слитки с рук. Это является нарушением закона. Кроме того, есть риск покупки поддельного слитка.

02.08.2019

Инвестиции в золото: как и куда вложить деньги?

В 2019 году золото снова обрело высокую инвестиционную привлекательность. С начала лета стоимость тройской унции стабильно превышает $1400. Эксперты отмечают, что в перспективе драгметалл будет удерживать свои позиции ещё как минимум следующие 6-7 лет.

«Сегодня, пожалуй, лучшее время для инвестиций в золотодобывающую отрасль», – сказал в июле крупнейший акционер компании Petropavlovsk Кенес Ракишев.

Безусловно, позитивный климат в золотодобывающей отрасли сформировался под воздействием множества факторов.

И если инвесторы знают все подводные камни инвестирования в драгметалл, то физическим лицам перед тем, как вложиться в золото, нужно тщательно проанализировать ситуацию на рынке и выбрать способ инвестирования.

С чего же начать начинающему инвестору?

Сперва инвестор должен определиться с тем, в какой сегмент он может вложить свои средства. Сегодня существует несколько основных способов инвестирования, давайте рассмотрим каждый более подробно.

«Реальное» золото

Любой человек может приобрести золотые слитки либо монеты. Сейчас этот вид инвестирования начинает набирать обороты: в июле 2019 года в России отменили налоги на покупку физического золота для привлечения инвестиций в данный сектор. Раньше покупка слитков и монет облагалась НДС, поэтому были высокие риски уйти в минус.

Золотые слитки

Золотые слитки физическое лицо может приобрести в банках, которые владеют лицензией на куплю-продажу драгметаллами. Сделка оформляется достаточно просто и занимает в среднем около 10 минут.

Человек выбирает подходящий банк, приходит туда с документом, удостоверяющим личность и решает для себя, сколько слитков хочет приобрести.

Представитель банка приносит слиток из хранилища, в присутствии клиента осматривает и взвешивает товар. Затем стороны заключают договор, вы вносите необходимую сумму и получаете свою покупку вместе с актом приёмки.

В документе обязательно приписывается название драгметалла, проба, вес, номер, сумма, дата и ФИО обеих сторон сделки. Вместе с актом человеку выдают чек и сертификат, которые нужно обязательно хранить.

Золотые монеты

Инвестору доступны для покупки в банке 2 вида монет: инвестиционные и коллекционные . Первый вид – это оформленное в виде монеты гарантированное золото, которое для инвестиций более надёжно.

Цена на коллекционные (или памятные) монеты варьируется в зависимости от роста/падения ценности среди коллекционеров, поэтому их приобретение чревато высокими рисками.

Иногда риски оправдывают себя: во время высокого спроса памятные монеты могут дать куда более высокую прибыль, нежели инвестиционные.

Цена золотых слитков или монет напрямую зависит от их «внешнего» вида. Конечно, при покупке вы получаете товар в идеальном состоянии, но с течением времени он «портится», особенно если не соблюдать правила хранения золота.

Важно знать, что банк может купить слитки и монеты только в отличном или удовлетворительном состоянии. В идеале, при продаже на слитке (как и на сертификате) не должно быть никаких видимых повреждений.Допускается только наличие пятен, царапин или потёртостей, которые не влияют на массу изделия.

Сотрудники банка имеют право изъять товар и отправить на экспертизу, если сомневаются в его подлинности.

Если банк не принимает изделие, физическое лицо может найти другого покупателя. Золотые слитки и монеты принимают скупщики, ювелирные мастерские или же ломбарды – правда, по гораздо более низкой цене.

«Виртуальное» золото

Помимо покупки физического золота, есть множество способов вложения в «виртуальное» золото. Инвестор может сотрудничать с банками, фондами, биржами или же приобрести акции золотодобывающего предприятия.

ОМС

Любой человек вправе открыть в банке обезличенный металлический счёт (ОМС). По своей сути это такой же банковский счёт, только на вашем счету будут храниться «виртуальные» граммы золота, привязанные к курсу.

Данный вид инвестирования привлекателен тем, что физическое лицо может вложить абсолютно любую сумму, хоть 1 рубль. После открытия ОМС остаётся только ждать, когда драгметалл повысится в цене – тогда можно продать своё золото подороже.

ПИФы

В России также есть возможность инвестирования в золото посредством паевых инвестиционных фондов . Эти структуры формируются за счёт средств большого числа вкладчиков (пайщиков). Сегодня работает достаточно ПИФов – для примера, «Сбербанк Золото» или «Русский стандарт Золото».

Приобрести паи ПИФа можно лично в офисе управляющей компании, на её официальном сайте или же в офисе агента. Часть фондов продаёт паи на биржах, но покупать их там не так удобно.

Суть работы паевого фонда такова: управляющий ведёт торговлю на основе вложений пайщиков с целью получения прибыли. Средства обычно направляются в акции золотодобывающих компаний или акции других инвестиционных фондов.

По истечению срока инвестирования прибыль делится между вкладчиками в зависимости от размера вложений. Грубо говоря, физическое лицо «перекладывает» всю работу на компетентных в данной сфере лиц.

Начинающий инвестор должен внимательно изучить схему инвестирования выбранного ПИФа. Дело в том, что фонды могут инвестировать как в само золото, так и в паи заграничных фондов.

А некоторые зарубежные структуры вкладываются в ценные бумаги, за которыми не закреплён никакой драгметалл. Такая схема чревата большими издержками для пайщика, в результате человек получает меньше прибыли.

Кроме того, нужно учитывать, что руководство ПИФа берёт ежегодное вознаграждение за управление в размере 3-4% от суммы активов.

ETF

Параллельно с паевыми инвестиционными фондами в России работают аналогичные структуры – биржевые инвестиционные фонды ETF .

В отличие от ПИФов, они берут комиссию в размерах менее 1% от среднегодовой стоимости активов, поэтому с ними выгоднее сотрудничать. И если в ПИФах весь контроль осуществляет управляющая компания, то в ETF паи можно не только покупать, но и продавать на бирже.

Чтобы приобрести акции в данной структуре, нужно открыть брокерский или индивидуальный инвестиционный счёт (ИСС) – для этого нужно воспользоваться услугами любой брокерской компании.

ETF считаются более надёжным инструментом потому, что их деятельность контролирует не только ЦБ РФ, но и иностранные банки.

Фьючерсы

Есть ещё один способ инвестирования в золото – покупка фьючерсов на биржах. Это контракт о купле-продаже золота по цене, которая устанавливается в момент приобретения, на объём и срок поставки в будущем.

Другими словами, продавец договаривается с покупателем о поставке на определённую дату и за обговорённую цену, при этом ставит на падение цены, а покупатель – наоборот, на рост.

В России можно приобрести фьючерсы посредством платформы для сделок с фьючерсами и опционами РТС Московской межбанковской валютной биржи (ММВБ).

Чтобы присоединиться к площадке, инвестор заключает договор с брокером, имеющим к ней доступ. Отметим, что за каждую сделку брокер берёт небольшой процент.

Базовый актив фьючерсного контракта – аффинированное золото в слитках, один лот равен одной тройской унции (в долларах США). Окончательные расчёты по контракту производятся в дату его исполнения.

Акции

На Московской бирже, опять же через брокеров, инвесторы могут приобретать и акции российских золотодобывающих компаний – «Полюс», Polymetal, «Петропавловск», «Лензолото», «Бурятзолото».

Покупая акции, вы становитесь акционером и получаете право на часть прибыли предприятия. Отметим, что акции, как правило, продаются не по одной, а минимальной партией – 10 единиц.

Перед выбором компании, в которую лучше всего вложиться, нужно очень тщательно изучить мировой рынок, а затем проанализировать основные показатели российских предприятий.

В частности, инвестор должен обратить внимание на себестоимость добычи компании: чем она ниже, тем больше шансов получить реальный доход. Ещё важно учесть доходность предприятия – при увеличении доходов повысится и стоимость золота.

Опасаться стоит компаний, у которых нет собственного запаса золота – иногда это говорит об отсутствии результатов добычи, что влечёт за собой снижение стоимости акций.

Начинающий инвестор должен понимать, что с покупкой акций он «приобретает» и риски золотодобывающего предприятия. Они непосредственно связаны с операционной деятельностью – например, на котировки акций негативно влияют различного рода нарушении производственного плана компании.

Кроме того, большую роль играет спрос и предложение на финансовых рынках.

Способов инвестиций в золото предостаточно. Этот драгметалл является дефицитным активом, поэтому никогда полностью не потеряет свою ценность.

Но любые вложения стоят того, только если инвестор планирует заниматься этим делом длительное время – в среднем от 4 до 10 лет.

Sp-force-hide { display: none;}.sp-form { display: block; background: rgba(255, 255, 255, 1); padding: 30px; width: 100%; max-width: 100%; border-radius: 0px; -moz-border-radius: 0px; -webkit-border-radius: 0px; border-color: #c49a6c; border-style: solid; border-width: 1px; font-family: Arial, "Helvetica Neue", sans-serif; background-repeat: no-repeat; background-position: center; background-size: auto; margin-bottom:1.5em;}.sp-form input { display: inline-block; opacity: 1; visibility: visible;}.sp-form .sp-form-fields-wrapper { margin: 0 auto; width: 90%;}.sp-form .sp-form-control { background: #ffffff; border-color: #cccccc; border-style: solid; border-width: 3px; font-size: 15px; padding-left: 8.75px; padding-right: 8.75px; border-radius: 0px; -moz-border-radius: 0px; -webkit-border-radius: 0px; height: 35px; width: 100%;}.sp-form .sp-field label { color: #444444; font-size: 13px; font-style: normal; font-weight: bold;}.sp-form .sp-button { border-radius: 0px; -moz-border-radius: 0px; -webkit-border-radius: 0px; background-color: #96693d; color: #ffffff; width: 133px; font-weight: 700; font-style: normal; font-family: "Segoe UI", Segoe, "Avenir Next", "Open Sans", sans-serif; box-shadow: inset 0 -2px 0 0 #6a4b2b; -moz-box-shadow: inset 0 -2px 0 0 #6a4b2b; -webkit-box-shadow: inset 0 -2px 0 0 #6a4b2b;}.sp-form .sp-button-container { text-align: center; width: auto;}

Золото в среде инвесторов считается одним из самых надежных активов. Именно поэтому в преддверии кризисов оно активно растет в цене. Один из самых очевидных способов заработать на золоте — купить слитки. Но, как показывает практика, этот способ далеко не самый удобный и выгодный. Разбираемся, как еще можно инвестировать в золото и какой вариант самый приемлемый для частного инвестора.

Самый очевидный способ инвестировать в золото — просто купить его. Драгоценный металл продается в виде слитков в банках, ювелирных салонах и некоторых ломбардах. Но основная масса слиткового золота реализуется через банковские отделения. Цена слитка зависит от веса, текущих цен на золото и банковской наценки. Например, в Сбербанке реализуются слитки весом от 1 грамма до 1 килограмма по цене от 4192 до 3 894 360 рублей, а в Россельхозбанке — от 4270 до 3 872 890 рублей.

Котировки продажи слитков золота в Россельхозбанке

Главный недостаток слиткового золота — большие накладные расходы, связанные с его хранением и реализацией. Золото, особенно высокой пробы, очень мягкий металл. Так как любая царапина или скол мгновенно ведут к потере 30-40% стоимости слитка, хранить его необходимо либо в сейфе, либо в банковской ячейке. И то, и другое требует расходов.

Другой недостаток: при покупке слиткового золота необходимо заплатить НДС в размере 20%. Это достаточно много. Много лет ведутся разговоры об отмене налога при покупке драгоценных металлов, но закон до сих пор не принят.

Но отметим и плюсы слиткового золота:

• легко продать — хоть банку, хоть ювелиру;
• нет сложностей с передачей по наследству и дарением;
• если правильно хранить (в сейфе и в вакуумном футляре), то золото может сохранять свои свойства столетиями.

Таким образом, слитковое золото является удобным инвестиционным инструментом, но только в определенных случаях. Начинающему инвестору с небольшим капиталом лучше выбирать другие способы инвестиций в золото.

Обезличенные металлические счета

Наиболее близкая альтернатива покупке слиткового золота — открытие обезличенного металлического счета (далее — ОМС). По сути ОМС представляет собой накопительный счет, основной расчетной единицей которого является эквивалент реального золота в граммах. Например, если купить на ОМС 100 грамм золота за 285 тыс рублей, то при изменении цены 1 грамма с 2850 до 3100 рублей общая сумма на ОМС также изменится до 310 000 рублей.
Смотреть текущие котировки ОМС можно на сайтах банков. Например, такие цены установлены в Сбербанке.

Котировки ОМС в Сбербанке

«Бумажное» золото — отличная альтернатива слитковому. Основные преимущества ОМС:

• Низкий порог входа (от нескольких тысяч рублей), не нужно нести расходы за хранение золота;
• не облагается НДС;
• сравнительно низкие спрэды (разница между ценой покупки и продажей золота банком);
• можно открыть неограниченное число ОМС;
• можно докупать золото на счет по мере поступления свободных средств.

Но обезличенные металлические счеты имеют свои недостатки:

• ограниченная ликвидность: «бумажное» золото можно продать только в том банке, где был открыт металлический счет, и только по тому курсу, который предложен самим банком;
• по ОМС не начисляются проценты, как по депозитам. Прибыль зависит от динамики курса золота;
• ОМС не застрахованы в АСВ. В случае отзыва у банка лицензии деньги скорее всего вернуть не получится.

ОМС выгодны, если вы уверены, что стоимость золота в ближайшее время вырастет. Иногда инвесторам приходится ждать несколько лет, прежде чем цена драгоценного металла достигнет нужного значения.

Инвестиционные монеты

Еще один способ инвестировать в золото — купить монеты из драгоценных металлов. Они делятся на две категории:

1. Инвестиционные . Практически полный аналог слитков, выпускаются большим тиражом, их стоимость в основном определяется ценой на золото;
2. Памятные (коллекционные). Выпускаются разными тиражами, в основном небольшими (буквально до сотни штук до 20-25 тысяч), стоимость монет зависит не столько от цены металла, сколько от коллекционной ценности.

Выбор обоих типов монет на российском рынке достаточно велик. Продажей монет занимаются:

• банки — наиболее крупные коллекции у Сбербанка, ВТБ, Россельхозбанка;
• клубы коллекционеров;
• специализированные организации, например, Золотой монетный двор, Держава, Тройский стандарт;
• аукционные дома — самые крупные Findcoins, Конрос, Раритетус.

Кроме того, монеты всегда можно купить с рук — на том же «Авито» или даже в ломбарде.

Золотые инвестиционные монеты

Стоимость инвестиционных монет растет в среднем на 8-10% в год. Но при удачном стечении обстоятельств монету можно перепродать с доходностью в десятки или даже сотни процентов годовых.

Основными минусами инвестирования в золотые монеты являются непредсказуемость дохода, сложные условия хранения (сколы, царапины или следы ржавчины ведут к падению стоимости), низкая ликвидность.

Акции золотодобывающих компаний

Не обязательно инвестировать в золото напрямую, приобретая его физически. Можно вложить средства в добычу драгоценного металла, приобретя акции золотодобывающих компаний. Так можно заработать не только на росте котировок акций (которые чутко реагируют на изменение цен на драгоценные металлы), но и на дивидендах. Например, текущая дивидендная доходность компании «Полюс» составляет 6,9% годовых.

Крупнейшие золотодобывающие компании в мире — Kinross Gold, Barrick Gold, Centerra Gold, Newmont Mining Corp, AngloGold Ashanti, Goldcorp. Всего отраслевых компаний в мире более двух десятков. В России можно купить ценные бумаги уже упомянутого «Полюса», а также компаний Polymetal, Группы Petropavlovsk, «Лензолото». Акции всех компаний, кроме Petropavlovsk, обращаются на Московской бирже, и их можно купить, открыв счет у любого отечественного брокера. Petropavlovsk вышел на IPO на Лондонской бирже, и нужен брокер, который предоставляет к ней доступ.

ПИФы и ETF на золото

Покупка слитков или монет требует от инвестора определенной подготовки, как и подбор акций. Если не хочется всем этим заниматься, можно получать доход за счет удорожания золота альтернативным способом: купить паи фонда или ETF на золото.

В России в настоящий момент существует 13 ПИФов от 12 управляющих компаний, инвестирующих в золото. Доходность вложений — от 16% до 32% за последний год.

ПИФы, инвестирующие в золото

Инвестор зарабатывает на росте стоимости пая. Ему необходимо изучить стратегию заработка ПИФа, его доходность за последние годы, состав активов. Следует обратить внимание на комиссию: слишком большое вознаграждение управляющему может свести на нет весь потенциальный доход. Инвестировать в «золотые» ПИФы рекомендуется на срок от 3 лет. При такой продолжительности владения паями не нужно уплачивать НДФЛ при их продаже, а это существенно увеличивает доходность инвестиций.

ETF на золото на российском фондовом рынке пока один — FXGD от компании FinEx. Фонд отслеживает индекс LBMA Gold Price AM путем его копирования. Комиссия — 0,45% в год.

Динамика котировок ETF FXGD

Купить паи ПИФов можно через управляющую компанию. Порог входа зависит от УК и варьируется от 1 тыс до 50 тыс рублей. Купить ETF на золото можно через любого брокера на Московской бирже.

Альтернативные способы инвестиций в золото

В золото можно инвестировать другими способами, но они являются в большей степени спекулятивными и предназначены для профессиональных участников рынка. Речь идет об опционах, фьючерсах на золото, а также CFD (контрактах на разницу цен). Инструменты срочного рынка — опционы и фьючерсные / форвардные контракты — используются крупными инвесторами и фондами для хеджирования своих рисков.

Фьючерсы на золото

Упрощенно говоря, если инвестор рассчитывает на рост курса золота, но опасается, что в определенный момент времени расчетная цена актива будет меньше нужного значения, он может купить либо опцион, либо фьючерс на золото. Если цена достигнет нужного значения, то он заработает на росте, если цена опустится — реализует опцион и получит свою страховую премию.

CFD — спекулятивный инструмент, используемый на рынке форекс. Трейдер определяет, в какую сторону пойдет цена золота, а затем либо покупает актив, либо продает его. Если цена ушла в нужном направлении, то сделка закрывается с прибылью. Если нет — приходится фиксировать убыток.

Преимущество срочных инструментов и CFD заключается в том, что можно зарабатывать как на росте золота, так и на его падении.

Какой именно способ инвестировать в золото выбрать — зависит от инвестора и его стратегии. Для простого сбережения средств можно использовать покупку слитков, инвестиционных монет или обезличенный металлический счет. Для приумножения средств и активного заработка лучше всего покупать акции золотодобывающих предприятий, «золотые» ПИФ и ETF. Активным трейдерам по вкусу придутся инструменты срочного рынка и контракты на разницу цен.