تسویه در تسویه ارزها. ارز و نرخ ارز اتحادیه های تسویه و پرداخت منطقه ای در کشورهای در حال توسعه

3.5.3. تسویه ارز

تسویه، تسویه متقابل پرداخت ها است، یعنی. وضعیتی که مطالبات پولی ( حساب های دریافتنیشرکت کنندگان با تعهدات پولی خود بازپرداخت می شوند ( حساب های پرداختنی) بدون استفاده از پول واقعی.

عملیات پاکسازی معمولاً بر اساس دو معیار طبقه بندی می شود: فراوانی و ترکیب شرکت کنندگان. طبق معیار اول، تسویه به یک بار تقسیم می شود که به صورت پراکنده و با تجمع حساب های دریافتنی و پرداختنی انجام می شود یا دائمی که بدون توجه به وضعیت تعهدات پولی و مطالبات پولی شرکت کنندگان در تسویه به صورت دوره ای انجام می شود. بسته به ترکیب شرکت کنندگان، پاکسازی می تواند دو یا چند جانبه باشد.

تسویه ارز نشان دهنده توافقات بین دولتی در مورد جبران متقابل (غیر نقدی) است. الزامات بین المللیو تعهدات مبتنی بر توافق بین دولت های دو یا چند کشور. تسویه ارزی شامل متمرکز کردن تسویه حساب‌ها بین دولت‌ها - طرف‌های توافقنامه تسویه حساب‌های تسویه‌ای ویژه است که توسط بانک‌های مجاز افتتاح می‌شود. این طرح است ماهیت اجباریبرای اشخاص حقیقی و حقوقی که معاملات آنها مشمول قرارداد می باشد. واردکنندگان و صادرکنندگان و سایر وام دهندگان و وام گیرندگان حق تسویه متقابل را جز از طریق تسویه ارزی ندارند. تسویه ارز نیز بر اساس سایر عناصر اجباری است:

حجم آن؛

ارز تسویه حساب؛

مبلغ وام فنی

حجم تسویه به میزان پوشش پرداخت ها اشاره دارد. با تسویه کامل ارز، کل گردش تجارت خارجی تحت این طرح قرار می گیرد. با تسویه جزئی، معاملات غیر تجاری (گردشگری، نگهداری از سفارتخانه ها و نمایندگی های تجاری، سفرهای تجاری خارجی و غیره) به روش معمول - از طریق حساب های خبرنگاری انجام می شود.

ارز تسویه، واحد حساب مورد توافق (ارز) است که در آن حساب های تسویه حساب نگهداری می شود. می توان آن را به واحد پول بیان کرد:

یکی از کشورهای شریک؛

هر دو ایالت؛

کشور سوم.

پرداخت ها یا دریافتی ها از تسویه حساب ها در هر کشور فقط به لحاظ تبدیل به پول ملی با نرخ مناسب انجام می شود. ارزهای تسویه حساب منحصراً به صورت غیر نقدی استفاده می شود. منبع تسویه ارزها اعطای وام متقابل برای عرضه کالا و ارائه خدمات توسط کشورهای شرکت کننده در قراردادها است. ارزهای تسویه حساب طبق این اصل استفاده می شود: آنها باید در کشوری که در آن به دست می آیند خرج شوند.

حجم اعتبار فنی (حداکثر مانده بدهی مجاز) برای اطمینان از تداوم تسویه ها ضروری است. مطابق با سهم مانده بدهی در حجم عرضه تعیین می شود. در عمل از آنها استفاده می شود راه های مختلفتنظیم مانده حساب تسویه حساب

برای اینکه بفهمیم ارز تسویه چیست، باید نگاه دقیق تری به مفهوم تسویه ارز بیندازیم. این نام روش خاصی از پرداخت های بین المللی است که در برخی موارد در روابط اقتصادی خارجی استفاده می شود. چنین توافقی ممکن است دو شرکت کننده یا بیشتر داشته باشد، اما در هر صورت، این شرکت کنندگان کشورهایی خواهند بود که بین آنها روابط تجاری وجود دارد.

بیایید تصور کنیم که یکی از این ایالت ها، یا حتی همه آنها، دارای مقدار کافی ارز قابل تبدیل آزادانه نیستند (به یاد داشته باشید: ارز آزادانه تبدیل ارزی است که هیچ محدودیتی برای ایجاد آن وجود ندارد. معاملات ارزی). چگونه با این وضعیت کنار بیاییم؟

آن زمان است که قرارداد تسویه ارز منعقد می شود. این بدان معناست که تمام پرداخت‌های بین‌المللی بین این دولت‌ها براساس جبران متقابل پرداخت‌های خدمات یا کالاهایی که ارزش آنها برابر است، خواهد بود. این هزینه با چه ارزی محاسبه می شود؟ بله، در کشوری که کشورهای شرکت کننده انتخاب کرده اند! این ارز را ارز تسویه ای می نامند.

در برخی موارد، این واحد پول یکی از کشورهای شرکت کننده است. مثلاً در قرارداد تسویه حساب که از سال 1950 تا 1963 بین اتحاد جماهیر شوروی ما و کشورهای سوسیالیستی اجرا می شد، روبل شوروی وجود داشت. او همچنین در قرارداد تسویه حساب بین فنلاند و اتحاد جماهیر شوروی که در دهه 70 قرن بیستم اجرا می شد، به این سمت عمل کرد. در آن زمان هند با اتحاد جماهیر شوروی، لهستان و بلغارستان قراردادهای تسویه حساب داشت و در هر سه مورد ارز تسویه حساب بود. روپیه هند، و قرارداد بین اتحاد جماهیر شوروی و پاکستان - روپیه پاکستان.

اما به طور دیگری نیز اتفاق می افتد: ارز تسویه شده به واحد پولی دیگری تبدیل می شود که "بومی" هیچ یک از کشورهای طرف توافق نیست. به عنوان نمونه، می توان به سه قرارداد تسویه حساب اشاره کرد که در همان زمان، در دهه 70 قرن گذشته اتفاق افتاد: بین اتحاد جماهیر شوروی و یوگسلاوی، بین سریلانکا و بلغارستان و بین چین و اتحاد جماهیر شوروی. در مورد اول دلار آمریکا به عنوان ارز تسویه حساب استفاده شد، در مورد دوم پوند استرلینگ انگلیس و در مورد سوم ... فرانک سوئیس بود.

آن دسته از نمایندگان یک ایالت که دارند تعهدات پولیقبل از نمایندگان دیگری (اعم از اشخاص حقیقی یا حقوقی)، در آنها مشارکت کنند پول ملیبا نرخ تسویه، مبلغ مربوطه به حساب تسویه بانک کشور طرف مقابل که در بانک این ایالت افتتاح می شود، واریز می شود و از این حساب، پرداخت به ارز تسویه حساب انجام می شود.

در چه مواردی به تسویه ارزی روی می آورید؟ دلایل زیادی می تواند وجود داشته باشد و آنها بسیار متنوع هستند. این می تواند یک بحران اقتصادی، تراز پرداخت های نامتعادل، تورم بالا، ناکافی بودن ذخایر طلا و ارز خارجی و در دهه 30 باشد. در قرن گذشته، با لغو استاندارد طلا، این نوع توافق نامه ها زنده شد.

تاریخ اقتصادی اتحاد جماهیر شوروی از تاریخ روبل جدایی ناپذیر است. در کتاب های درسی در تاریخ اقتصادیاتحاد جماهیر شوروی در مورد انواع مختلف روبل صحبت می کند. اغلب آنها به سادگی می گویند و می نویسند: "روبل شوروی". اما گاهی اوقات نام های دیگری نیز وجود دارد: "روبل قابل انتقال" ، "روبل ارز خارجی" ، "روبل تسویه حساب". همه اینها گونه های ذکر شدهروبل با حوزه پرداخت های بین المللی مرتبط است.

تسویه ارز چیست؟اخیراً در مورد روبل قابل انتقال نوشتم که یک ارز منطقه‌ای و در عین حال فراملی در چارچوب شورای کمک‌های اقتصادی متقابل (CMEA) در دوره 1964 تا 1990 بود. اما CMEA در سال 1949 ایجاد شد. در طول یک دهه و نیم گذشته، کشورهای CMEA چگونه تسویه حساب های متقابل را در مورد تجارت خارجی و سایر معاملات اقتصادی خارجی انجام دادند؟ اینجاست که ما باید "روبل تسویه شده" را به خاطر بسپاریم. پاسخ کوتاه این است: در دوره 1949-1963. تسویه حساب بین کشورهای سوسیالیستی با استفاده از مکانیسم تسویه ارز انجام می شد و جزئیات مهم آن روبل تسویه حساب بود.

تسویه ارزی روشی برای پرداخت های بین المللی است که در روابط اقتصادی خارجی استفاده می شود. این بر اساس موافقت نامه های تسویه حساب دو یا چند جانبه ایجاد می شود که شرکت کنندگان آن کشورهایی هستند که با یکدیگر روابط تجاری دارند. تسویه ارز در شرایطی استفاده می شود که کشورها یا یکی از آنها مقدار کافی ارز قابل تبدیل آزاد برای اطمینان از تسویه حساب متقابل ندارند. پس از حصول توافق در مورد استفاده در روابط تجاری و اقتصادی بین کشورهای تسویه کننده، ارز تسویه ای انتخاب می شود که در آن تعهدات و مطالبات متقابل تسویه می شود. برای تجارت و اطمینان از تسویه حساب های دیگر با کشورهای CMEA، اتحاد جماهیر شوروی از تسویه ارز دوجانبه استفاده کرد.

ارز تسویه یک واحد پولی بین المللی است که برای تسویه حساب بین المللی بین کشورهای شرکت کننده در توافقنامه تسویه ارز استفاده می شود. یکی از شرایط قرارداد تسویه ارزی، انتخاب ارزی است که تعهدات و الزامات متقابل مبادلات مختلف اقتصادی خارجی شرکت کنندگان از کشورهای شرکت کننده در قرارداد تسویه در آن حفظ شود. واحد پول یکی از کشورهای طرف قرارداد، واحد پول کشور ثالث یا یک واحد حساب بین المللی می تواند به عنوان ارز تسویه حساب انتخاب شود.

روبل تسویه بخشی از تاریخ ما است.به عنوان بخشی از تسویه حساب اتحاد جماهیر شوروی با سایر کشورهای سوسیالیستی، از روبل تسویه استفاده شد که به عنوان یک واحد پولی حساب و یک ارز منطقه ای عمل می کرد. مانند روبل قابل انتقال، روبل تسویه نقدی غیر نقدی بود و برای ارائه خدمات تسویه حساب داخلی کشورهای شرکت کننده در قرارداد تسویه استفاده نمی شد. روبل تسویه در تسویه حساب با کشورهای ثالث استفاده نمی شد. روبل های تسویه ای (و همچنین قابل انتقال) با ارزهای ملی با نرخ رسمی مبادله شد. حرکت روبل های تسویه حساب به شکل ورودی در حساب های بانک های مجاز منعکس شد. میزان ورود به حساب ها در روبل تسویه حساب توسط عرضه متقابل کالاها و ارائه خدمات توسط کشورهای شرکت کننده در توافق تعیین می شد.

ما قبلاً توجه را به شباهت روبل های تسویه و انتقال جلب کرده ایم. همچنین می توان به این نکته اشاره کرد که هر دو واحدهای پولیهمان مقدار طلا وجود داشت - 0.987412 گرم فلز خالص (به طور طبیعی نه روبل تسویه شده و نه روبل قابل انتقال با طلا مبادله نشد). تفاوت بین روبل تسویه حساب و روبل انتقالی این بود که اولی بر اساس توافق دوجانبه بین کشورها و دومی بر اساس توافقنامه بین المللی چندجانبه بین کشورهای عضو CMEA اعمال شد. اگر تسویه با روبل تسویه حساب فقط از طریق بانک های ملی انجام می شد، تسویه حساب ها به روبل قابل انتقال از طریق انجام می شد. مرکز یک توقف- بانک بین المللی همکاری اقتصادی (IBEC).

روبل تسویه در شهرک های بین کشورهای CMEA با روبل قابل انتقال از 1 ژانویه 1964 جایگزین شد. اما روبل تسویه حساب ناپدید نشد و همچنان در شهرک سازی با کره شمالی استفاده می شد. علاوه بر این، در دهه 1970. تسویه ارزی دوجانبه بین اتحاد جماهیر شوروی و فنلاند وجود داشت که در آن ارز همان روبل تسویه حساب بود. ما بدون استفاده با یک کشور سرمایه داری معامله کردیم دلار آمریکاو سایر ارزهای قابل تبدیل آزاد. این سابقه دشمن ژئوپلیتیکی ما، ایالات متحده را به شدت عصبانی کرد.

تسویه حساب خارج از CMEA.باید گفت که اتحاد جماهیر شوروی از تسویه حساب ها برای تضمین تجارت با کشورهایی که عضو CMEA نبودند یا حتی بخشی از اردوگاه سوسیالیستی نبودند استفاده کرد. سایر ارزهای تسویه حساب در آنجا استفاده شد. اول از همه، اینها کشورهای جهان سومی هستند. به عنوان مثال، تسویه دوجانبه با هند وجود داشت، ارز تسویه حساب روپیه هند بود. قرارداد مشابهی با پاکستان منعقد شد که ارز تسویه شده روپیه پاکستان بود. به هر حال، تعدادی دیگر از کشورهای سوسیالیستی با استفاده از شهرک های تسویه حساب با روپیه هند و پاکستان با هند و پاکستان تجارت کردند. یوگسلاوی در میان کشورهای سوسیالیستی جایگاه ویژه ای داشت. این کشور عضو CMEA نبود، به توافقنامه استفاده از روبل قابل انتقال نپیوست و جهت گیری اقتصادی نسبتاً مشخصی به سمت غرب داشت. اتحاد جماهیر شوروی و یوگسلاوی در دهه 1970. روابط تجاری و اقتصادی بر اساس تسویه حساب ها ایجاد شد و واحد پول آن دلار آمریکا بود. روابط ما با چین نیز در آن زمان سخت بود. با این حال، کشورهای ما در مورد تسویه حساب های تسویه قراردادی منعقد کردند که در آن فرانک سوئیس ارز تسویه حساب بود.

تسویه حساب ها و منافع صاحبان فدرال رزرو.به تبعیت از اتحاد جماهیر شوروی و سایر کشورهای سوسیالیستی، بسیاری از کشورهای جهان سوم قراردادهای تسویه حساب را بین خود منعقد کردند. باید در نظر داشت که تسویه شهرک ها در دهه های پس از جنگ راه مهمی برای کشورهای سوسیالیستی و در حال توسعه برای صرفه جویی در ارزهای ذخیره، به ویژه دلار آمریکا بود. در کنار روش هایی مانند تجارت پایاپای و «معاملات جبران خسارت» (نمونه ای از «معامله جبران خسارت»، قرارداد «لوله-گاز» است که اتحاد جماهیر شورویدر اواخر دهه 1970 با تعدادی از کشورهای اروپای غربی منعقد شد). چنین اشکالی از همکاری های بین المللی، اجرای تحریم های اقتصادی علیه اتحاد جماهیر شوروی و شرکای آن را برای ایالات متحده دشوار کرد. پس از همه، همکاری بدون پرداخت دلار، که همیشه از طریق انجام شد سیستم بانکیایالات متحده و مسدود کردن آنها برای واشنگتن آسان است. علاوه بر این، این نوع تسویه حساب ها و سایر طرح های پس انداز ارز به شدت تقاضای شرکت کنندگان در معاملات برای دلار آمریکا را کاهش داد. اما این به شدت به منافع صاحبان سیستم فدرال رزرو ایالات متحده لطمه زد که همین دلارها را "چاپ" کردند و از هر "تکه کاغذ سبز" حق بیمه سهم زیادی دریافت کردند.

در دهه 1970 ایالات متحده به طور یکجانبه تعهدات خود مبنی بر مبادله دلار با طلا را کنار گذاشت و عملاً سیستم برتون وودز پس از جنگ را از بین برد. بنابراین، "ترمز طلایی" از " دستگاه چاپ» FRS. اما این کافی نبود. همچنین ایجاد تقاضا برای "کاغذ سبز" - محصول "مطبوعات چاپ" ضروری بود. توافقات تسویه حساب - چه دوجانبه و چه چندجانبه - مانع از گسترش دلار آمریکا شد.

پس از پیروزی ایالات متحده در جنگ سرد، جهانی سازی فعال و آزادسازی اقتصادی در سراسر جهان آغاز شد. در دهه 1990. تحت فشار ایالات متحده و صندوق بین‌المللی پول، توافق‌نامه‌های تسویه بین‌المللی شروع به برچیده شدن کردند و کشورها شروع به روی آوردن به تسویه حساب‌های مستقیم به دلار آمریکا به صورت «داوطلبانه-اجباری» کردند. معلوم شد که تهاتر با منافع صاحبان فدرال رزرو و اهداف دلاری شدن جهانی ناسازگار است.

وقت آن است که روسیه در مورد پاکسازی به یاد بیاورد.امروز روسیه در تلاش است موقعیت اقتصادی خود را در جهان بازگرداند. یکی از زمینه های مهم ایجاد اتحادیه های همگرایی با کشورهای همسایه است. به هر حال، حدود دو دهه پیش، در سال 1994، روسیه و تعدادی دیگر از کشورهای همسایه توافق نامه ای را در مورد ایجاد اتحادیه پرداخت های CIS منعقد کردند. در واقع صحبت در مورد ایجاد تسویه چند جانبه بود. متأسفانه معلوم شد که این توافقنامه "مرده" است. احتمالاً در آن زمان شرایط سیاسی و اقتصادی کافی برای ایجاد اتحادیه پرداخت وجود نداشت. در آن زمان، گرایش های گریز از مرکز در CIS به وضوح بر گرایش های مرکزگرا غالب بود.

امروزه، روندهای مرکزگرا از قبل قابل مشاهده است (مراحل ایجاد اتحادیه گمرکی، اتحادیه اقتصادی اوراسیا). احتمالا زمان آن فرا رسیده است که روسیه به رویه ثابت شده تسویه ارز بازگردد. برای شروع، حداقل پاکسازی دوجانبه. مطلوب است که آنها نه به دلار یا یورو، بلکه به ارزهای ملی کشورهای شرکت کننده در قراردادهای تسویه گره خورده باشند. و در درازمدت، حرکت به سیستم تسویه حساب های چندجانبه با استفاده از یک ارز منطقه ای فراملی مانند «روبل قابل انتقال» امکان پذیر خواهد بود.

والنتین کاتاسونوف ، دکترای اقتصاد، پروفسور، رئیس روسی جامعه اقتصادیآنها S.F Sharapova

یکی از انواع پرداخت های بین المللی است تسویه ارز- محاسبات بر اساس جبران اجباری مطالبات و تعهدات متقابل کشورها. تسویه بین المللی (ارز) با تسویه ملی (داخلی) که در اواسط قرن 18 ظاهر شد متفاوت است. (خانه تسویه لندن از سال 1775).

اولاً، تعدیل برای تسویه داخلی به صورت داوطلبانه انجام می شود، در حالی که برای تسویه ارزی اجباری است: در صورت وجود توافق نامه تسویه بین کشورها، صادرکنندگان و واردکنندگان حق ندارند از تسویه تسویه فرار کنند.

ثانیاً با تسویه داخلی بلافاصله موجودی افست به صورت پولی پرداخت می شود اما با تسویه ارزی مشکل بازپرداخت آن به وجود می آید.

ثالثاً تسویه ارزی با توافق بین دولت ها یا بانک های دو یا چند کشور و تهاتر داخلی با توافق بین بانک های ملی رسمیت می یابد.

گشت و گذار تاریخی. تسویه ارز برای اولین بار در دوره جهانی در تسویه حساب های بین المللی به طور گسترده مورد استفاده قرار گرفت بحران اقتصادی 1929-1933 دلایل معرفی آنها عبارت بود از: عدم تعادل در تراز پرداخت ها، توزیع نابرابر ذخایر طلا و ارز، لغو استاندارد طلا در داخل. گردش پول، تورم، محدودیت های ارزی، افزایش رقابت. اهداف تسویه ارز بسته به وضعیت پولی و اقتصادی کشور متفاوت است:

• 1) ذخیره ذخایر طلا و ارز از طریق جبران مطالبات و تعهدات متقابل برای تسویه حساب های بین المللی.
• 2) دریافت وام ترجیحیاز طرف مقابل با تراز پرداخت های فعال؛
• 3) پاسخ به اقدامات تبعیض آمیز دولت دیگر (به عنوان مثال، بریتانیا تسویه حساب را در پاسخ به توقف پرداخت آلمان به طلبکاران بریتانیایی در دهه 1930 معرفی کرد).
• 4) تامین مالی غیرقابل برگشت توسط کشوری با تراز پرداخت های فعال به کشوری با تراز پرداخت های غیرفعال.

در طول جنگ جهانی دوم، آلمان نازی از تسویه ارز به عنوان روشی برای سرقت اضافی از کشورهای اروپای غربی، به ویژه کشورهای تحت اشغال خود استفاده کرد. در سپتامبر 1944، بدهی تسویه حساب آلمان به 42 میلیارد مارک (حدود 2.5 میلیارد دلار) رسید، اما در مقایسه با 567 میلیون مارک در سال 1935.

تسویه ارز برای اولین بار در سال 1931 معرفی شد. در مارس 1935، 74 قرارداد تسویه، در سال 1937 - 169 امضا شد. آنها 12٪ از حجم تجارت بین المللی را پوشش دادند.

پس از جنگ جهانی دوم، به دلیل بحران تراز پرداخت‌ها، «قحطی دلاری»، افزایش تورم و محدودیت‌های ارزی و کاهش ذخایر طلا و ارز در اکثر کشورهای اروپای غربی، تعداد تسویه‌های دوجانبه از 200 مورد افزایش یافت. 1947 تا 400 در 1950. آنها 2/3 گردش تجارت داخل اروپا را به خود اختصاص دادند.

یکی از ویژگی های تسویه ارز جایگزینی است پرداخت های بین المللی V ارز خارجیتسویه حساب به پول ملی با بانک های تسویه کننده که تسویه نهایی مطالبات و تعهدات متقابل را انجام می دهند.

تسویه حساب اصلی، اما نه تنها نوع قرارداد پرداخت است. موافقت نامه های پرداخت بین دولت ها مسائل مختلف پرداخت های بین المللی، به ویژه روش استفاده از درآمدهای ارزی، وضعیت تراز پرداخت ها و مواد منفرد آن، وام های ارز خارجی متقابل برای بازپرداخت پرداخت ها، رژیم تبدیل ارز و غیره را تنظیم می کند.

اشکال تسویه ارز متنوع است و می توان آن را بر اساس ویژگی های اصلی زیر طبقه بندی کرد:

بسته به تعداد کشورهای شرکت کننده، تسویه حساب های یکجانبه، دوجانبه، چند جانبه و بین المللی متمایز می شود. پاکسازی یک طرفه امکان پذیر نیست.

تسویه های دوجانبه گسترده است که در آن واردکنندگان ارز ملی را به بانک خود واریز می کنند و صادرکنندگان در ازای آن، درآمدهای ارزیپول ملی دریافت کند. تسویه مطالبات و تعهدات متقابل انجام می شود بانک های تسویه حساب، یعنی تسویه حساب های پیشرو تسویه چندجانبه شامل سه یا چند کشور می شود.

• اما حجم عملیات بین تسویه کامل، پوشش تا 95 درصد گردش پرداخت، و جزئی متفاوت است.
• با توجه به روش تنظیم مانده حساب تسویه، تسویه ها متفاوت است:
  • 1) با تعادل آزادانه قابل تبدیل؛
  • 2) با تبدیل مشروط، به عنوان مثال پس از مدت معینی پس از تشکیل تراز.
  • 3) مانده غیر قابل تبدیل که عمدتاً از طریق عرضه کالا و نه با ارز خارجی بازپرداخت می شود.

موجودی یا در طول مدت اعتبار توافق نامه تسویه (در غیر این صورت تحویل بیشتر به حالت تعلیق در می آید) یا پس از انقضای آن (مثلاً پس از 6 ماه) تنظیم می شود.

حد بدهی موجودی حساب تسویه حساب به اندازه گردش تجاری بستگی دارد و معمولاً بین 5 تا 10 درصد حجم آن و همچنین نوسانات فصلی در عرضه کالا تعیین می شود. این حد امکان اخذ وام از طرف مقابل را تعیین می کند.

ارز تسویه حساب می تواند هر کسی باشد گاهی اوقات از دو ارز یا یک واحد پولی بین المللی استفاده می شود (به عنوان مثال، epunit در اتحادیه پرداخت اروپا (EPU)). در طول تسویه حساب، وجود دارد ریسک های ارزی: انجماد درآمدهای ارزی در صورت وجود مانده تسویه غیر قابل تبدیل و زیان در هنگام تغییر نرخ ارز.

تسویه ارز از یک سو به توسعه روابط اقتصادی بین المللی تحت محدودیت های ارزی و صرفه جویی در وجوه ارزی برای تسویه حساب های بین المللی کمک می کند. از سوی دیگر لازم است گردش تجارت خارجی با هر کشور به طور جداگانه تنظیم شود و درآمدهای ارزی تنها در کشوری قابل استفاده است که قرارداد تسویه با آن منعقد شده است.

برای صادرکنندگان، تسویه ارز سودآور نیست، زیرا به جای درآمد با ارز قابل تبدیل، ارز ملی دریافت می کنند. از این رو صادرکنندگان به دنبال راه هایی برای دور زدن تسویه ارزی هستند. این موارد شامل دستکاری قیمت ها به شکل کم کردن ارزش قرارداد در فاکتور (قرارداد مضاعف) است، به طوری که بخشی از درآمد ارزی با دور زدن مقامات در اختیار صادرکننده آزاد است. کنترل مبادله; ارسال کالا به کشورهایی که با آنها موافقتنامه تسویه منعقد نشده است. وام دادن به خریدار خارجی برای مدتی که برای خاتمه قرارداد تسویه حساب می شود.

تسویه ارز چندجانبه تفاوت با دوجانبه این است که جبران مطالبات و تعهدات متقابل و موازنه پرداخت های بین المللی بین همه کشورهایی که توافقنامه تسویه را امضا کرده اند انجام می شود. برای اولین بار در تاریخ، چنین پاکسازی در شکل اتحادیه پرداخت اروپا از ژوئن 1950 تا دسامبر 1958 فعالیت کرد. 17 کشور اروپای غربی در آن شرکت داشتند.

تهاتر چندجانبه به ابتکار و با حمایت ایالات متحده ایجاد شد که از آن برای غلبه بر موانع ارزی که مانع از ورود سرمایه آمریکایی می شد، برای توزیع کمک به طرح مارشال و معرفی دلار به شهرک های بین المللی اروپای غربی استفاده کرد. . نماینده ایالات متحده به عنوان مشاور در کمیته اداری ENP شرکت کرد.

واحد پول ENP واحد پرداخت اروپا بود epunit، که محتوای طلای آن معادل دلار آن دوره (0.888671 گرم طلای خالص) بود. ENP به عنوان ایجاد شد سازمان منطقه ایکشورهای اروپای غربی ایالات متحده از ENP برای توسعه اقتصادی خارجی خود در این منطقه استفاده کرد.

از جنبه فنی، فعالیت‌های ENP شامل یک جبران ماهانه چندجانبه از تمام پرداخت‌های کشورهای شرکت‌کننده با وام‌دهی محدود به بدهکاران به هزینه کشورهای دارای مازاد بود.

بانک تسویه بین المللی (BIS) به عنوان یک بانک عامل تسویه چندجانبه عمل می کرد. تنظیم مانده های تسویه حساب ها مطابق با سهمیه ها انجام شد.

سهمیه ها در ENP (در مجموع 4 میلیارد epunit) بسته به گردش مالی بین المللی کشور ایجاد شد: برای بریتانیا - 1 میلیارد، فرانسه - 520 میلیون و غیره. سهمیه‌های ENP پرداخت نشد و برای تعیین سهم پرداخت‌های کشور در طلا و سهم وام‌هایی که دولت با تراز پرداخت‌های فعال به بدهکاران ارائه می‌کرد، خدمت کرد.

با وجود مشکلات و اختلافات، ENP نقش تسویه ارز چندجانبه را ایفا کرد و به لطف جبران و صرفه جویی در ذخایر طلا و ارز کشورهای شرکت کننده، حجم مطالبات متقابل را تا 45 درصد کاهش داد.

عملکرد ENP به دلیل تضاد بین بدهکاران دائمی (فرانسه، بریتانیا، ترکیه، نروژ و غیره) و طلبکاران (آلمان، بلژیک، هلند) پیچیده شد. بنابراین، آلمان به شرکت کنندگان ENP وامی به ارزش بیش از 4 میلیارد دلار داد.

تحت فشار کشورهای طلبکار، با کاهش سهم اعتبار، سهم پرداخت‌های طلا و دلار از 40 درصد در سال 1950 به 75 درصد در سال 1955 افزایش یافت. در طول 8.5 سال فعالیت ENP، 70٪ از کل مبلغ تعهدات به طلا بازپرداخت شد. این منجر به استفاده از ENP برای توزیع مجدد طلا و دلار از کشورهای بدهکار (5.4 میلیارد دلار) به کشورهای طلبکار، در درجه اول به فدرال رزرو شد.

با معرفی قابلیت تبدیل ارزهای اروپای غربی، نیاز به تسویه چندجانبه از بین رفت. در 29 دسامبر 1958، ENP با توافقنامه پولی اروپا جایگزین شد و از سال 1973، توافقنامه پولی OECD در مورد تسویه حساب های متقابل لازم الاجرا شد. اما آنها بخش ناچیزی از پرداخت‌های بین‌المللی را پوشش می‌دادند، زیرا پرداخت‌های دوجانبه به ارزهای قابل تبدیل غالب بود.

در شرایط مدرن عنصر مهمزیرساخت های پرداخت های بین المللی به سیستم های پرداخت تبدیل شد. به عنوان مثال، در اتحادیه اقتصادی و پولی اروپا یک واحد سیستم پرداختبا استفاده از یورو - TARGET، که در زمان واقعی کار می کند، از جمله سیستم های پرداخت ملی اتحادیه اروپا و کشورهای اروپایی بانک مرکزی. یک گزینه جایگزین برای TARGET برای پرداخت به یورو، سیستم تسویه حساب عمده فروشی EURO-1 (با مشارکت 70 بانک در جهان است که تا 150 هزار تراکنش در روز انجام می دهند)، EURO-2 و تسویه خرده فروشی STEP-1. سامانه (180 بانک و 8 هزار کد شناسایی بانکی). این سیستم های پرداخت توسط انجمن بانکداری اروپا ایجاد شده است. ایجاد یک سیستم پرداخت پاناروپایی در حال برنامه ریزی است.

پروژه اتحادیه بین المللی تسویه حساب (ISS) توسط کینز در آوریل 1943 برای جبران متقابل مطالبات و تعهدات و مقررات ارز بین ایالتی توسعه یافت.

ISS قرار بود بانکداران را صادر کند - یک ارز فراملی (به جای پول طلا) تا کسری تراز پرداخت ها را از طریق تسویه حساب های بین ایالتی پوشش دهد. در کنفرانس برتون وودز این پروژه مورد انتقاد آمریکا قرار گرفت و رد شد.

اتحادیه های تسویه و پرداخت منطقه ای در کشورهای در حال توسعه

در چارچوب منطقه ای شدن اقتصاد جهانی، گرایش به سمت چندجانبه تسویه حساب های متقابلکشورهای در حال توسعه - اعضای انجمن های اقتصادی برای تحریک تجارت متقابل و کاهش وابستگی به دلار آمریکا. برای این منظور از تسویه حساب ها استفاده می شود و اتحادیه های پرداخت با استفاده از ارزهای منطقه ای و واحدهای بین المللی. به عنوان مثال، واحد پول اتحادیه تسویه حساب آسیایی ACU (واحد ارز آسیایی) و واحد پول اتحادیه پرداخت های عربی دینار عربی است. در آفریقا، ارزهای تسویه منطقه ای، ارزهای منطقه ای هستند: فرانک آفریقا در جامعه اقتصادی و پولی کشورهای آفریقای مرکزی. فرانک CFA آفریقای غربی در اتحادیه اقتصادی و پولی آفریقای غربی و غیره.

گشت و گذار تاریخی. تسویه چندجانبه به روبل قابل انتقال بر اساس توافقنامه بین دولتی کشورهای عضو شورای کمک های اقتصادی متقابل (1963-1990) با استفاده از یک ارز جمعی انجام می شود. پیش از این سیستم، تسویه ارزی دوجانبه با مانده های تسویه شده توسط تحویل کالا انجام شد. قبل از سال 1950، ارز تسویه حساب بود ارزهای مختلف، بیشتر دلار، پس از سال 1950 روبل شوروی. تسویه ارز دوجانبه دارای معایبی بود. ابتدا گسترش گردش تجارت متقابل با حجم صادرات کشور با کمترین پتانسیل صادرات شبیه سازی شد. ثانیاً، استفاده از مانده وجوه در حساب تسویه محدود بود (فقط برای پرداخت برای تامین کالا از کشور شریک تسویه حساب) - ثالثاً، یکسان سازی مانده تسویه حساب از طریق معاملات اقتصادی خارجی با کشورهای ثالث حذف شد. .

تسویه بین المللی غلبه بر این کاستی ها را تا حدودی ممکن کرده است، زیرا بر اساس اصل تعادل چندجانبه عرضه و پرداخت کالا است. هشت کشور از سال 1963 در این قرارداد شرکت کرده اند (بلغارستان، مجارستان، آلمان شرقی، مغولستان، لهستان، رومانی، اتحاد جماهیر شوروی، چکسلواکی)، سپس کوبا در سال 1976، ویتنام در سال 1981 به آن پیوستند. اطمینان حاصل شود، در یک دوره معین (1-3 سال)، تراز دریافت ها و پرداخت ها با همه شرکای پرداخت، و نه با هر یک به طور جداگانه. تسویه به روبل قابل انتقال در هر تراکنش از طریق حساب های بانک های مجاز در داخل انجام می شد بانک بین المللیهمکاری اقتصادی (IEC). تمام دریافتی ها، از جمله وام های IBEC، به این حساب ها واریز شد. در طی 27 سال (1964-1990)، حجم عملیات IBEC برای خدمات رسانی به شهرک های بین ایالتی بالغ بر 4.5 تریلیون روبل قابل انتقال بود.

سیستم تسویه چندجانبه تا حد زیادی دو طرفه شده است و روبل قابل انتقال اهمیت خود را به عنوان ارز تسویه حساب از دست داده است.

روند ایجاد اتحادیه پرداخت در کشورهای مستقل مشترک المنافع در حال توسعه است. اجرای آن به احتمال زیاد در EurAsEC بر اساس تشکیل فضای اقتصادی مشترک (2012-2015)، کشورهای اتحادیه گمرکی (متشکل از روسیه، قزاقستان، بلاروس در سال 2010) است.

در چارچوب قرارداد تسویه، کلیه تسویه حساب ها بین افراد و اشخاص حقوقیدر بین کشورهای شرکت کننده، توافقات مربوط به تسویه ارز از طریق تسویه غیرنقدی تعهدات و مطالبات متقابل انجام می شود. پرداخت‌های حاصل از تسویه حساب‌ها در هر کشور به واحد پول آن کشور با تبدیل ارز تسویه به پول ملی به نرخ کشور مربوطه انجام می‌شود، مگر اینکه در توافقنامه تسویه ارزی طور دیگری مشخص شده باشد.

روش تسویه با ارز تسویه حساب به شرح زیر است: واردکنندگان و سایر بدهکاران یک کشور دارای تعهدات پولی قانونی و افرادکشور دیگری مبالغ مربوطه را به پول ملی به نرخ ارز تسویه حساب به حساب تسویه حساب بانک کشور طرف مقابل که در بانک این کشور افتتاح شده است واریز کند. پرداخت ها به طرف مقابل (مثلاً صادرکنندگان) به صورت ارز تسویه شده از مانده وجوه موجود در حساب تسویه حساب در بانک مربوطه انجام می شود. در صورت عدم موجودی وجه در ارز تسویه حساب، بسته به شرایط قرارداد تسویه، طلبکاران (مثلاً صادرکنندگان) یا باید منتظر بمانند تا وجوه به ارز تسویه در حساب ظاهر شود یا وام فنی در آن ارائه شود. این ارز

نمونه هایی از تسویه ارزها

کشورهای شرکت کننده در قرارداد تسویه حساب	مدت اعتبار	ارز تسویه حساب
قراردادهای دوجانبه بین اتحاد جماهیر شوروی و کشورهای سوسیالیستی	1950-1963	روبل شوروی
اتحاد جماهیر شوروی - فنلاند	1945-1990	روبل
قراردادهای دوجانبه: بلغارستان - هند، لهستان - هند، اتحاد جماهیر شوروی - هند	دهه 1970	روپیه هند
اتحاد جماهیر شوروی - پاکستان	دهه 1970	روپیه پاکستان
بلغارستان - سریلانکا	دهه 1970	پوند استرلینگ انگلیس
اتحاد جماهیر شوروی - چین	دهه 1970	فرانک سوئیس
اتحاد جماهیر شوروی - یوگسلاوی	دهه 1970	دلار آمریکا