Semne caracteristice ale unei stări turbulente a economiei. Turbulențe în economia rusă

Pentru a înțelege turbulența pieței și impactul acesteia asupra afacerilor, merită să luați în considerare principiile turbulenței în natură, precum și în știință și fizică. În natură, turbulența se caracterizează printr-un comportament agresiv sau agitat. Merită să ne amintim de uragane, tornade, cicloane și tsunami. Caracteristicile lor definitorii sunt agresivitatea, haosul și imprevizibilitatea.

Turbulența i-a deranjat întotdeauna pe fizicieni pentru că este atât de dificil de modelat și de prezis, în ciuda dezvoltare modernăși puterea de procesare a datelor în supercalculatoare. Oamenii de știință au dezvoltat teoria haosului pentru a studia modul în care evenimentele se pot desfășura, ținând cont conditiile initialeși ipoteze deterministe. Ele pot arăta că un mic efect inițial poate duce la o creștere exponențială a abaterilor. Comportamentul sistemelor dinamice – sisteme a căror stare evoluează în timp – pare a fi haotic, chiar dacă haosul nu este o parte integrantă a acestora.

Pe 26 decembrie 2004, marele tsunami din Oceanul Indian, care s-a învârtit sălbatic prin aer și pe apă, a creat turbulențe și distrugeri enorme în Asia. Deși oamenii din San Francisco sau dintr-un avion care zboară peste Stuttgart nu au simțit turbulența, oamenii de știință au teoretizat de mult că efectele sale reale în atmosferă sunt resimțite la zeci de mii de kilometri distanță de sursă. În 1972, Edward Lorenz, părintele teoriei haosului, a întrebat într-un discurs: „Va provoca batea aripii unui fluture în Brazilia o tornadă în Texas?”

Expresia „efect de fluture” se bazează pe ideea că aripile unui fluture creează schimbări subtile în atmosferă care în cele din urmă pot schimba calea unei furtuni, cum ar fi o tornadă, sau pot întârzia, accelera sau chiar împiedica apariția unei tornade într-un locație anume. Potrivit teoriei, dacă fluturele nu ar fi bătut din aripi, traiectoria tornadei ar fi putut fi complet diferită. Oamenii de știință sunt de acord că fluturele poate influența anumite elemente ale fenomenelor meteorologice, inclusiv evenimente la scară mare precum tornadele.

Apare întrebarea: cum se leagă toate acestea cu turbulențele în afaceri? În primul rând, turbulențele în afaceri sunt definite ca schimbări neașteptate și rapide în mediile interne și externe ale unei organizații care îi afectează activitățile. „Efectul fluture” apare pe măsură ce lumea noastră devine din ce în ce mai interconectată, interdependentă, iar „globalizarea” ei se accelerează. Astăzi, toate națiunile, toate guvernele și toate companiile, fiecare persoană și fiecare organizație din lume sunt interconectate la un anumit nivel, iar impactul turbulenței asupra uneia va fi resimțit într-un fel de alții într-un mediu conectat la nivel global.

Pentru a înțelege mai bine amploarea impactului turbulențelor, turbulențelor severe, haosului distructiv și dezastrelor provocate de acestea, este suficient să analizăm ultimele patru luni ale anului 2008, când câteva trilioane de dolari valoarea de piata V sectorul real economiile pur și simplu s-au „evaporat”, lăsând ruine în urma lor pentru noul președinte ales al Statelor Unite și al întregii lumi.

Practic o despărțire publică banca de investitii Bear Stearns a lansat un roller coaster în martie 2008. După aceasta, din septembrie până în octombrie 2008, bursele mondiale au fost în febră. La începutul lui octombrie americanul indicele bursier S&P 500 a pierdut 22% din valoare în doar șase sesiuni de tranzactionare!

Pe 24 septembrie 2008, șeful Sistemului Rezervelor Federale al Statelor Unite ale Americii, Ben Bernanke, și apoi secretarul Trezoreriei, Henry Paulson, au transmis o declarație Congresului SUA pentru a aprobarea un plan anticriz de 700 de miliarde de dolari. (cunoscut oficial ca " H.R. 1424: Actul de Stabilizare Economică de Urgență din 2008"). „În ciuda eforturilor Rezervei Federale, Departamentului de Trezorerie și altora”, a spus Bernanke Congresului, „lumea piețele financiare rămân într-o stare extrem de tensionată”.

10 zile mai târziu, la o întâlnire de urgență convocată de liderii celor mai mari patru țări europene pentru a depăși criza care devenea alarmantă, Jean-Claude Trichet, șeful Băncii Centrale Europene, nota: „Nimic din trecut nu seamănă cu ceea ce suntem. văzând acum. Ne confruntăm cu evenimente care nu s-au întâmplat de la al Doilea Război Mondial. Aceasta este o perioadă de incertitudine absolut excepțională, care necesită răspunsuri la evoluțiile din sectorul public și privat.”

Planul anticriză istoric de 700 de miliarde de dolari pentru industria bancară din SUA a fost urmat de planul anticriză de 1,3 trilioane de dolari al Băncii Centrale Europene pentru industria bancară europeană, iar măsuri similare au fost adoptate ulterior. băncilor centrale Australia, Canada, Japonia, Singapore și multe alte țări. Ungaria și Islanda s-au aliniat pentru ajutor de la FMI, iar altele au solicitat chiar ajutor direct de la țări bogate în numerar, cum ar fi China și Rusia.

Dar 29 septembrie 2008 este o zi care va fi amintită pentru totdeauna ca o zi a rușinii financiare. Apoi Wall Street a încheiat o sesiune uluitoare cu o pierdere colosală ca Dow Jones Industrial Average întreprinderile industriale a scăzut cu peste 776 de puncte în câteva minute (cea mai mare scădere din istorie) după ce Camera Reprezentanților SUA nu a reușit să adopte un plan anticriză.

Piețele de credit au rămas închise și înghețate, deoarece băncilor le era frică să împrumute chiar și altor bănci. Următoarele 8 zile de pierderi au distrus aproximativ 2,4 trilioane de dolari în acțiuni. Apoi situația s-a înrăutățit și mai mult. Ratele dobânzilor la împrumuturile acordate băncilor și companiilor au crescut din nou pe măsură ce investitorii și-au căutat refugiu în bonurile de trezorerie, în ciuda semnelor timpurii că guvernul ar putea lua acțiuni în companiile aflate în dificultate pentru a încerca să oprească criza creditelor. Costul creditului a crescut chiar și pentru companiile lider: IBM a fost de acord să plătească o dobândă de 8% la 4 miliarde de dolari în obligațiuni pe treizeci de ani, de două ori mai mare decât rata la care guvernul federal împrumută bani. Și pe 10 octombrie, roller coaster-ul s-a oprit brusc când piața a făcut o întorsătură de 180 de grade, iar Dow Jones Industrial Average a crescut cu aproape 900 de puncte în mai puțin de patruzeci de minute.

Redresarea economică a atenuat instantaneu temerile din Statele Unite, dar a dus la o grămadă de vânzări în comunitatea financiară globală. Deodată, vechea discuție lăudăroasă despre țările care se îndepărtează de economia SUA a început să pară caustică. Lumea este plină de știri de rău augur. Acțiunile globale au scăzut brusc într-una dintre cele mai proaste zile de tranzacționare din ultimele trei decenii, în ciuda eforturilor guvernamentale în curs de a opri criza.

La 24 octombrie 2008, cu piețele bursiere globale în scădere cu aproximativ 10% în majoritatea indicilor, viceguvernatorul Băncii Angliei, Charles Bean, a avertizat: „Este o criză de reținut și poate cea mai mare de acest gen”. criza financiaraîn istoria omenirii”.

În perioada 3-6 noiembrie 2008, Rezerva Federală a SUA a redus dobânzile la 1%, Banca Angliei a redus dobânda cu 1,5-3%, iar European banca centrala a redus rata la 3,25% - cel mai scăzut nivel din octombrie 2006 și un răspuns agresiv la coborârea rapidă a regiunii în recesiune economică.

Pe 24 noiembrie 2008, guvernul SUA a oferit asistență Citigroup Inc. acceptând să-și asume majoritatea pierderilor potențiale aferente activelor cu risc ridicat de 306 de miliarde de dolari și să injecteze capital nou de 20 de miliarde de dolari în cel mai mare ajutor bancar. Și în săptămâna din 16 februarie 2009, președintele american Obama a semnat planul său de stimulare de 787 de miliarde de dolari, pe lângă un pachet de stimulare a locuințelor de 75 de miliarde de dolari, în încercarea de a relansa economia SUA și o industrie cheie care susține economia.

De atunci, putem observa turbulențe imprevizibile și crescute într-o lume din ce în ce mai globalizată. Punctele strategice de inflexiune vor apărea mai frecvent, ceea ce înseamnă că companiile vor trebui să le recunoască mai rapid și să răspundă mai rapid la schimbările din mediu. Contrastele dintre ciclurile economice din vremuri normale și economiile turbulente sunt prezentate în tabel. 1.3.

Tabelul 1.3

Economia normală vs. Noua economie normală

Semn	Economie normală	Economia noii normalități
Cicluri economice	Previzibil	Nu
Creștere/creștere bruscă	Determinat (în medie 5-7 ani)	Imprevizibil, schimbător
Recesiuni/crize	Determinat (în medie 10 luni)	Imprevizibil, schimbător
Posibila influență a factorilor	Scăzut	Ridicat
Structura generală investitie	Extinde, larg	Prevăzut, țintit
Atitudine față de riscul de piata	Acceptare	Evita
Starea consumatorilor	Încredere	Incertitudine
Preferințele clienților	Persistent, în evoluție	Temeri, dorinta de siguranta

Punerea în context a turbulențelor economie normalăîmpotriva economia noului normal, Merită să se determine esența reală a unei economii normale. În istoria afacerilor au existat întotdeauna turbulențe atât la nivel macro ( economie generală, local, regional sau global), și la nivel micro, adică la nivelul unei companii individuale. Antreprenorii privați și oamenii de afaceri au trăit întotdeauna cu anumite niveluri de turbulență în afaceri. Acest lucru este normal și face parte dintr-o economie normală. În economia normală a trecutului, fluctuațiile economice care au durat câțiva ani au fost o caracteristică semnificativă. În ultimii 50 de ani, pot fi identificate două fluctuații semnificative care caracterizează o economie normală. Prima este această expansiune economică, care durează în medie cinci până la șapte ani și este adesea numită „piață în plină expansiune”. Al doilea este o scădere bruscă a pieței, care durează în medie zece luni. Este adesea numită „piață în scădere” sau uneori „corecție de piață”.

Aceste două balansări erau în mare parte aceleași și oarecum previzibile în mișcarea lor, în ciuda unor abateri precum căderea bursa 19 octombrie 1987, cunoscută și sub numele de Lunea Neagră. Până la sfârșitul lunii octombrie 1987, toate piețele mondiale majore slăbiseră semnificativ. A fost nevoie de doi ani pentru ca Dow Jones Industrial Average să se recupereze complet; a durat până în septembrie 1989 pentru ca piața să-și recapete toată valoarea pe care o pierduse în prăbușirea din 1987. Chiar și în acești doi ani de redresare, în timp ce companiile au continuat, ca întotdeauna, să lupte cu concurenții, după start cresterea economica A devenit clar, sau chiar previzibil, că creșterea economică va continua, în mare parte neîntreruptă și neîntreruptă, până la începerea următoarei corecții ale pieței. Apoi ciclul va începe din nou.

Economia actuală, cu turbulențe crescute, este semnificativ diferită. Astăzi și în viitorul apropiat economia noii normalităţi este mai mult decât o simplă succesiune de cicluri economice de creștere și declin care ar duce în cele din urmă la un anumit grad de predictibilitate a afacerii la nivel macro. Acum ne putem aștepta la mai multe răsturnări mari și la multe căderi dureroase care vor provoca niveluri ridicate riscurile generale și incertitudinea pentru companii atât la nivel macroeconomic, cât și la nivel microeconomic. Pe lângă provocările de zi cu zi de operare într-o arena mereu competitivă și ciclurile normale de afaceri, liderii de afaceri trebuie să recunoască fluxul de obstacole mari și mici care vor complica planificarea afacerii.

Turbulența crescută este noua normalitate care solicită liderilor de afaceri și guvernamentali să o înțeleagă mai bine, să o accepte pe deplin și apoi să dezvolte noi direcții și strategii pentru a o naviga pentru a obține succesul în următorii ani.

10 ianuarie 2012

1.Crizele economice și echilibrul macroeconomic: introducere în problemă

Istoria dezvoltării economiei mondiale arată că crizele financiare și economice apar aproape întotdeauna brusc, prinzând prin surprindere guvernele, gospodăriile, întreprinderile mici și mari. Chiar ieri, o economie aparent prosperă începe brusc să se prăbușească în fața ochilor noștri, ca un castel de cărți sau o piesă de domino așezată într-o cascadă. Până nu demult, bunurile și serviciile bine vândute încetează brusc să mai fie în cerere, populația și întreprinderile încep să schimbe radical comportamentul și modelele de consum, băncile limitează drastic creditarea, imobilele devin mai ieftine, piețele se prăbușesc și șomajul crește.

Desigur, crizele economice asociate cu eșecurile recoltelor, epidemiile sau războaiele au existat dintotdeauna. Dar aveau motive pe care oricine le înțelege și prin eliminarea lor s-a putut realiza restabilirea sistemului economic.

Cu toate acestea, pornind de la începutul XIX c., economie în industrial ţările dezvoltate a devenit mai complexă, revoluția științifică și tehnologică a crescut semnificativ productivitatea muncii și a intensificat comerțul internațional, a asigurat producția de masă și dezvoltarea semnificativă a piețelor de credit și financiare. Perturbațiile economice au devenit și mai dureroase și larg răspândite. Au apărut probleme de care nimeni nu auzise până acum – așa-numitele crize ale supraproducției (vezi fig. 1).

Astfel, crizele economice din 1825 din Anglia, din 1836 din Anglia și SUA, din 1841 din SUA au devenit șocuri puternice pentru sistemele economice ale acestor țări. Și crizele din 1847 și 1857. a acoperit grupuri întregi de ţări şi a căpătat un caracter internaţional.

Efectul distructiv al crizelor a devenit nu doar un semnal al unor defecțiuni grave în sistemul de piatași relațiile economice, dar și un impuls pentru cercetarea activă a acestui nou fenomen economic. Cei mai buni reprezentanți ai gândirii științifice au început să dezvolte diverse concepte și abordări ale teoriei crizelor, să propună ipoteze privind originea și dezvoltarea crizelor, precum și modalități de minimizare a consecințelor distructive ale acestor stări dificile de tranziție. Privind în perspectivă, observăm că nu a fost posibil să se rezolve complet această problemă până în prezent, o confirmare elocventă a cărei este puternica criză financiară și economică globală din 2008-2010.

Probleme principale crize economice, atât înainte, cât și acum, rămân următoarele întrebări:

a) ce cauzează fenomenele de criză, care sunt cauzele crizelor?
b) este posibil să se prezică în avans apropierea unei crize?
c) cum să depășești criza cu cele mai puține pierderi?

Pentru a răspunde la întrebările puse, economiștii din diferite țări au trebuit să revizuiască multe idei din trecut despre funcționarea sistemelor economice și să dezvolte teorii. echilibrului macroeconomic, stări staționare și de tranziție, să bâjbească noi relații cauză-efect între fenomenele economice, tehnologice și sociale.

În primul rând, să ne întoarcem la formarea teoriei echilibrului economic. Categoria echilibrului a servit ca o anumită bază pentru analiza eșecurilor în sistemele macroeconomice. Apariția sa în studiile economiștilor este destul de logică și de înțeles, deoarece în viață întâlnim destul de des echilibru și cazuri de dezechilibru. Un copil, jucându-se cu mingi, observă că pe o masă plată bilele sunt în echilibru dacă asupra lor nu acţionează nicio forţă externă. De îndată ce împingeți puțin masa sau o înclinați, bilele își pierd echilibrul static și încep să se miște. Echilibrul va fi stabil atunci când mingea se află în gaură sau în suprafața concavă (vezi Fig. 2).

Din punctul de vedere al ilustrării echilibrului, exemplele noastre sunt orientative, dar nu sunt potrivite pentru modelarea sistemelor economice, deoarece procesele economice sunt dinamica, mișcarea, și nu statice, odihna. Prin urmare, economiștii au început să treacă la luarea în considerare a sistemelor de echilibru dinamic. Sunt și ei în viata de zi cu zi suficient - un spinning top pe care o învârte un copil, sau o bicicletă pe care o plimbă un tânăr - acestea sunt, de asemenea, sisteme de echilibru. Dar de îndată ce se opresc, își pierd imediat echilibrul.

Economiștii au observat că un sistem economic în care procesele de producție, schimb și consum sunt relativ constante se află și el într-o stare de echilibru. Adevărat, aici asistăm la discuții destul de aprinse despre perioada de echilibru. Astfel, o zi pentru D.H. Robertson este o perioadă prea scurtă pentru a gestiona venitul primit, o săptămână pentru J. Hicks este o perioadă în care modificările de preț pot fi neglijate, [i] „perioada pe termen lung” a lui J. Keynes este un timp „în care vom muri cu toții”.

Problema plasticității și lipsa unei diviziuni clare între perioadele pe termen scurt și cele pe termen lung persistă până în zilele noastre, transformându-se uneori într-una filozofică - ce înseamnă „lung” sau „scurt” în raport cu perioadele de timp, „ multe” sau „putin” în raport cu cantitatea etc. Este foarte posibil ca economia să poată fi privită și ca un sistem într-o stare de tranziție menținută constant, cu un punct de plecare ales arbitrar. O teorie interesantă în acest sens este conceptul de umflare a bulelor financiare sau de preț. Dar despre asta vom vorbi puțin mai târziu.

2. Cicluri economice și explicații ale crizelor

În centrul oricărei științe se află anumite principii și modele inițiale pe care oamenii de știință încearcă să le descopere. Uneori, aceste legi și relații cauză-efect nu pot fi descoperite de secole, dar după ce am clarificat structura anumitor sisteme, am stabilit legile cărora se supun, totul pare evident și ne gândim cu zâmbet și ușoară nedumerire de ce a fost nevoie de așa ceva. mult de descoperit acest fenomen timp?

Astfel, de secole, omenirea a folosit conceptul geocentric (ptolemaic) al structurii Universului; Timp de milenii întregi, oamenii nu au știut despre circulația sistemică și pulmonară; habar n-avea de periodicitatea proprietăților elementelor chimice descoperite de D.I. Mendeleev. Economiștii timpurilor moderne au încercat să înțeleagă esența categoriilor „cost”, „valoare” și „utilitate”, considerând că este necesar să se evidențieze principiile fundamentale ale producției, distribuției și schimbului, bazate pe cele mai simple sisteme economice - de exemplu , despre „economia lui Robinson”.

Cu toate acestea, modele și diagrame simple nu au putut explica crizele economice care în secolul al XIX-lea au luat proporții din ce în ce mai amenințătoare și au atras multe țări pe orbita lor deodată. Practica a pus noi mari provocări pentru economiști, care au început să fie rezolvate pe baza unei largi varietăți de abordări. Să ne uităm la cele principale.

Model economic solar. Celebrul economist englez W. S. Jevons (1835-1882), care a fost o persoană neobișnuit de versatilă și talentată, care a studiat multe științe - inclusiv meteorologie, chimie, statistică - a prezentat o teorie foarte interesantă a ciclurilor economice, a cărei apariție a legat-o de schimbări. în activitatea solară. Jevons a remarcat că crizele din economie nu au un interval de timp clar și pot varia foarte mult de la 5-6 la 10-15 ani. Pe baza faptului că perioadele de activitate solară au și o anumită împrăștiere de 7-15 ani, el a sugerat că steaua noastră are un efect corespunzător asupra vremii și agricultură, pe randamentul majorității culturilor. Fluctuațiile randamentelor afectează prețurile, precum și sentimentele oamenilor. Perioadele de optimism excesiv sunt urmate de faze de frică și panică, care este o condiție fundamentală pentru derularea unei crize.

De menționat că această teorie a fost susținută și dezvoltată de savantul rus A.L. Chizhevsky (1897-1964), un om cu un talent enorm și cunoștințe enciclopedice. A absolvit institute comerciale și arheologice, a scris poezie, picturi și a condus experimente științifice. În disertația sa „Studiul periodicității procesului istoric mondial” (1918) și lucrarea publicată ulterior „ Factori fizici proces istoric” (1924) Chizhevsky, pe baza datelor, tabelelor și cifrelor colectate, arată cum activitatea solară și poziția planetelor (era foarte respectuos cu astrologia) afectează războaiele, revoluțiile și dispozițiile publice.

Model monetar. Susținătorii modelului monetar explică fluctuațiile ciclului economic și crizele economice factori monetari. Primul care a legat fluctuațiile creșterii economice cu rezervele de aur a fost economistul englez J. Kitchin. În opinia sa, în sistemul economic apar cicluri scurte de 3,5-4 ani când mișcarea capitalului și a rezervelor de aur din țară încep să se schimbe semnificativ.

Kitchin a stabilit un anumit tipar de fluctuații de 40 de luni indicatori financiari Marea Britanie și SUA și a decis că acest ciclu (numit mai târziu după el) era asociat cu mișcarea capitalului. Din moment ce în miez circulatia banilor Deoarece aceste țări se aflau pe standardul aur, suma de bani în circulație era strâns legată de rezervele de aur din Banca Centrală.

Dacă în țară existau destule rezerve de aur, atunci banii erau ieftini și rata dobândă bancară scăzut. Antreprenorii au luat de bunăvoie împrumuturi pentru a-și extinde afacerile. Ca rezultat, ocuparea forței de muncă și utilizarea echipamentelor au crescut cu o oarecare întârziere și au fost produse mai multe bunuri. La un moment dat, a existat o supraproducție de bunuri și cererea a scăzut. Prețurile scădeau, iar actorii economici deveneau din ce în ce mai nesiguri cu privire la viitor. Aurul a fost tezaurizat și păstrat până la vremuri mai bune. A început faza de depresie (vezi Fig. 3).

Mărfurile care scăzuseră în preț în țară au început să fie vândute mai bine pentru export, iar cel balanța comercială, aurul curgea in tara din afara. A început faza de recuperare. Situația s-a îmbunătățit, gospodăriile și firmele au început să cheltuiască mai mulți bani din economiile lor. Redresarea economică sa accelerat și sa dezvoltat într-un boom. Apoi ciclul s-a repetat.

M. Friedman a fost, de asemenea, un susținător al acestui concept în versiunea sa modificată. El a atribuit apariția crizelor economice politicii monetare incorecte a autorităților monetare. După ce a studiat contextul dezvoltării crizelor economice în secolele XIX și XX, Friedman a arătat că masa monetară în circulație nu corespundea nevoilor reale ale sistemului economic. În acest sens, economia de piață nu s-a autoreglementat și s-a produs un declin economic.

Model de investiții. Doctorul și economistul francez K. Juglar (1819-1905) și-a prezentat teoria pulsațiilor ciclului economic cu o perioadă de 7-11 ani. După cum vedem, medicii din Franța, continuând tradiția medicului de curte și a fiziocratului șef Francois Quesnay, continuă să îmbogățească știința economică.
Sensul explicațiilor lui Juglar despre crize se rezumă la componenta investițională proceselor economice. De la luarea unei decizii de a investi până la crearea unei noi afaceri, distanța este destul de mare”, spune Zhuglyar. La această perioadă de timp ar trebui adăugată și faza de atingere a capacității proiectate a întreprinderii nou create.

Astfel, apare următorul algoritm. Într-o anumită etapă a ciclului economic, antreprenorii și oamenii care doresc să devină aceștia încep să devină activi economic, crezând că acum este momentul oportun pentru aceasta. Profitând împrumut bancar, entitati economice extinderea producției existente sau construirea de noi instalații. Întrucât nu există o coordonare în luarea deciziilor între ei, iar începutul planificat este economie de piata lipsește, atunci excesul de investiții în orice sector al economiei duce la exces de producție. Apare un dezechilibru și cererea scade rapid. Nu există nimeni care să vândă produse nou produse, profiturile antreprenorilor sunt în scădere bruscă, iar ponderea întreprinderilor neprofitabile este în creștere. Nu există nimic care să ramburseze împrumuturile luate de la bănci. Odată cu falimentul întreprinderilor, acestea devin insolvabile și bănci comerciale care le pierd pe amândouă echitate, precum și fondurile clienților. Criza se extinde asupra partenerilor comerciali și străini. Cercul se închide și ciclul de afaceri este reprodusă din nou la un nou nivel.

Modele demografice și de infrastructură. Principalul model de acest tip este considerat a fi construcția lui S. Kuznets (1901-1985). Ciclurile sau ritmurile Kuznets au o perioadă de 15-25 de ani. O durată atât de lungă a acestor cicluri se explică prin procesele pe termen lung de relocare a popoarelor și de construcție a infrastructurii pentru imigranți.

Ciclurile demografice sunt legate de Kuznets cu procesele de migrație și deplasările unor mase mari de oameni către locuri cu condiții economice mai bune. Acest subiect este aproape de Kuznets, deoarece el însuși s-a născut pe teritoriu Imperiul Rus iar în 1922 a emigrat în SUA.

Este nevoie de mult timp pentru ca migranții să se stabilească, deoarece pentru o viață normală au nevoie de locuințe, mobilier și un loc de muncă. Se formează un nou ciclu de construcție. Astfel, valuri de migrație, aflux și ieșire forta de munca, sunt asociate cu așteptările oamenilor.

În plus, unii economiști consideră că ciclurile lungi se suprapun cu ciclurile medii și scurte. Cercetările au relevat faptul că ciclicitatea și crizele apar la intervale de timp diferite, conform așa-numitului model în trei cicluri, când fluctuațiile generale sunt determinate de trei cicluri de durate diferite. Procesele oscilatorii lungi de 55 de ani au fost numite unde lungi de către N. Kondratiev, suprapuse ciclurilor Zhuglar și Kitchin. Armonicile pliante interacționează între ele, formând un proces ciclic comun.

Model de schimb. Unii economiști explică crizele economice care apar periodic prin așteptările negative ale subiecților sistemului economic, care sunt asociate, în primul rând, cu piața. valori mobiliareŞi bursa de valori y. Când aceste așteptări sunt mari, stocurile industriale sunt supraevaluate. De îndată ce deținătorii de titluri au îndoieli cu privire la fiabilitatea și caracterul adecvat al acestor investiții, ei încep să-și vândă valorile mobiliare. Procesul de închidere a pozițiilor la bursă capătă un caracter de avalanșă, echilibrul dintre sferele de circulație și producție este perturbat și apare o criză.

Conform acestui scenariu a avut loc cea mai puternică criză a secolului XX - 1929-1933. În octombrie 1929, a început panica la Bursa de Valori din New York, toți participanții la tranzacționare au căutat să vândă valori mobiliare; Practic nu erau cumpărători. Drept urmare, valorile mobiliare s-au depreciat și proprietarii acestor titluri (inclusiv multe bănci comerciale) au fost distruși. Falimentele lor au dus la un val de neplăți reciproce; falimentele răspândite la alte companii. Criza a devenit globală.

Crizele economice continuă și astăzi. Cele mai grave consecințe politice, economice și sociale pentru Rusia au fost criza din 1998 Criza a început pe piețele asiatice - în Coreea de Sud, în Malaezia și Singapore. Deținătorii străini de valori mobiliare emise de emitenți din aceste țări au început să le vândă în grabă din cauza pierderii încrederii. Rusia, ca piață emergentă, a fost inclusă și pe lista țărilor cu economii instabile, ceea ce a dus la dumpingul de titluri de stat de către investitori - GKO în valoare de 20-25 de miliarde de dolari. Ca urmare, a avut loc o devalorizare profundă a rublei (. rubla sa depreciat de 4 ori), șomajul a crescut semnificativ, mic și afaceri medii, nivelul de trai al majorității cetățenilor ruși a scăzut.

Prima criză financiară și economică globală a secolului 21, care a izbucnit în 2008-2010, în opinia noastră, nu este încă complet încheiată și poate evolua conform unui scenariu cu dublu fund urmat de o recesiune prelungită. pe a lui caracteristici individuale ne vom opri mai jos.

[i] Vezi: Blaug M. Gândirea economică în retrospectivă. – M.: „Delo Ltd”, 1994. – P.346.
Până atunci, astronomul german Schwabe stabilise că creșterea petelor a fost observată cu o ciclicitate de 7-11 ani. O astfel de ciclicitate, așa cum a arătat practica, a fost observată pentru multe fenomene - în intensificarea reproducerii lăcustelor, în alternarea perioadelor uscate și pline de apă, în apariția epidemilor de ciume. Astfel, Jevons a legat dezvoltarea ciclică a crizelor economice de fenomene naturale care au dus, de exemplu, la eșecul recoltei, care, la rândul său, a dus la un dezechilibru în economie și apariția unei crize.

În procesul vieții, toate sistemele socio-economice generează valuri. Există un număr mare de ele, datorită diferitelor tipuri și dimensiuni ale surselor - de la familie la stat și pace globalăîn general. Suprapunerea acestor unde, dintre care cele mai mici au un comportament extrem de instabil, creează ceea ce mulți oameni cred că este o imagine haotică a realității. Cu toate acestea, această tulburare aparentă. Pentru că are o serie de manifestări statistice și dinamice complet naturale.

Acesta din urmă include o serie de valuri stabile de producție și consum, cu o durată de la 60 la 4 ani, descoperite în economie de Kondratiev, Kuznets, Chizhevsky și Kitchin. O ipoteză constructivă pentru a explica mecanismul val al distribuției averii a fost înaintată în a doua jumătate a secolului al XX-lea. matematicianul Kolmogorov. În conformitate cu aceasta, schimbările mari în starea economică a societății apar mai rar decât cele mici, astfel încât scara spațială a fluctuațiilor scade cu o frecvență crescândă până la puterea de 2/3.

Dezvoltând în continuare această ipoteză, am putut descrie teoretic o gamă largă de distribuție a energiei în societate, precum și mecanismul de formare și dezintegrare a lanțului celor mai mari valuri macroeconomice. Perioada maximă cu care poate fluctua economie mondială pe întreaga suprafață a Pământului este estimat la aproximativ 220 de ani în acest lanț, iar perioada minimă estimată pentru suprafața terestră este de 140 de ani. Teritoriu mai mic economia rusă(CSI) - aproximativ 70 (80) de ani, chineză și americană - 60 de ani, economia indiană și economia mondială europeană - aproximativ 40 de ani, iar japoneză și germană - 20 de ani. Aceste oscilații cele mai mari sunt suprapuse sau generate de unde mai mici și mai puțin stabile. Astfel, mediul economic care generează valuri capătă caracterul unui ansamblu de particule care își cântă propria melodie și este descris de un spectru turbulent de oscilații, așa cum a stabilit Kolmogorov.

Valurile economice se caracterizează prin dualitatea proceselor fizice (reale) și valorice (cost sau financiar), manifestată în libertate. activitate antreprenorială, dezvoltarea instituţiilor. În același timp, valurile determinate de amploarea economiei (PIB) și dimensiunea teritoriului sunt mai consistente între ele în Rusia decât în ​​SUA și alte țări. ţări mari.

Interpretarea economică a ipotezei lui Kolmogorov

Starea dramatică a economiei mondiale moderne a pus în prim-plan sarcina unei înțelegeri mai profunde a naturii ciclice de tip val al schimbărilor care au loc în ea, precum și a condițiilor de dezvoltare a acestora în procese de criză. Figurat vorbind, unele tipuri de unde formează vibrații armonice, un ansamblu armonios sau o melodie. Alții capătă un caracter haotic, asimetric, dizarmonic sau turbulent. În același timp, diferite valuri mici, sau procese de neechilibru (turbulente), pot dobândi un caracter exploziv și se pot acumula într-un fel de „al nouălea val” (similar cu modul în care sunt descrise în studiile academicianului Zakharov).

Unduirea dinamicii economice l-a inspirat pe Andrei Nikolaevici Kolmogorov încă din anii 1960. la descoperirea asemănării spectrelor de fluctuații ale fluxurilor financiare și hidrodinamice și la concluzia că scările spațiale ale fluctuațiilor scad cu o frecvență crescândă până la puterea de 2/3., pentru Germania și Japonia - 20 de ani, iar pentru lumea globală în ansamblu - 220 de ani (dacă este estimat după suprafața terestră, atunci va fi de 140 de ani).

Dacă, în loc de întreaga lume, luăm Statele Unite drept „țara pivot” care determină dinamica proceselor economice, atunci durata ciclurilor în diferite țări se va schimba ușor. În același timp, dacă ciclul economic stabil al unei „țări pivot”, de exemplu, Statele Unite, diferă de 60 de ani, atunci se va schimba și durata ciclului mondial.

Dacă acceptăm ipoteza că amploarea sistemului economic este determinată nu de suprafața teritoriului, ci de volumul PIB-ului sau al populației, atunci imaginea dinamicii valurilor din diferite țări se va schimba foarte mult. În asemenea giganți economici precum SUA, Uniunea Europeană și China, durata ciclului va fi de aproximativ 120 - 140 de ani, în timp ce în Rusia va rămâne aproape de 70. Ciclul, determinat de mărimea populației, pentru Rusia va fi scurtat la aproape 60 de ani, în timp ce în India și China va fi de 120 - 130 de ani. Este de remarcat faptul că în Rusia durata valurilor determinate de teritoriu, PIB și populație diferă puțin una de cealaltă. Consistența acestor valuri este mai mare doar în CSI, adică în Rusia istorică. În același timp, lipsa populației Rusia modernă poate fi estimat la 15% (adică Rusia are nevoie de cel puțin 167 - 168 de milioane de oameni). În alte țări, cu excepția Braziliei, nivelul de dispersie a diferitelor valuri este mult mai ridicat.

Tabelul 1.

Durata ciclurilor în marile țări ale lumii (ani), estimată pe zonă (S), PIB ( PIB), populație ( Populația)

	S	PIB	Populația	Dispers
Japonia	20,5	89,7	58,5	1201,4
India	41,3	86,3	119,9	1553,2
UE	46,2	136,0	92,2	2017,1
Brazilia	56,9	69,9	66,8	46,1
China	59,0	117,2	126,7	1344,5
STATELE UNITE ALE AMERICII	59,4	136,0	77,7	1598,8
Rusia	71,4	71,3	60,7	40,5
CIS	77,8	80,6	72,2	18,3
Lume	220	220	220	0,0

Este posibil ca în trinitatea: suprafață de teritoriu - PIB - populație, dimensiunea teritoriului să aibă un rol istoric deosebit. Acest lucru se poate datora faptului că pasionalitatea populației (L. Gumilev) se exprimă în mare măsură în dimensiunea teritoriului dezvoltat. În același timp, dimensiunile relative ale teritoriilor statelor sunt valori mai constante decât scalele comparative ale PIB-ului și populației.

Economia bidimensională și energia societății

În economie, spre deosebire de fizica clasică, invarianții nu sunt atât de ușor de găsit datorită complexității, naturii multicomponente a sistemelor economice și „deschiderii” lor la influența diferiților factori naturali. Deși se pare că încă există un anumit schimb între parametrii financiari și reali. Cu cât politica este mai strictă în raport cu anumiți parametri ai economiei (de exemplu, financiară), cu atât devine mai mare incertitudinea altor - reali - parametri de dezvoltare și invers. Acest lucru se explică prin faptul că economia, ca și fizica, are propria sa bidimensionalitate semnificativă - similară cu cea care în fizică este asociată cu energia cinetică și potențială, sau dualitatea undei și particulelor. În clasic economie politică se întruchipează în utilitatea și costul (valoarea) bunurilor recent se vorbește mai des despre componenta spațială și informațională a evenimentelor economice și dezvoltarea economică.

Această dualitate este asociată cu dinamica economică asimetrică, care poate fi văzută și în valul lung al activității de afaceri a lui Kondratiev (Fig. 1).

Orez. 1. Principalele faze ale activității de afaceri ale valului Kondratiev

Pentru a elibera energia de vibrație mediu economic, descrisă de ecuația (3), componenta afacerii, să acordăm atenție faptului că creșterea economică este de obicei însoțită de o creștere a dimensiunii spațiale a pieței. Formal, acest proces poate fi descris prin expresie

l piaţă / L = t/ T

Substituind-o în legea universală a turbulenței (3), obținem prima consecință dinamică a ipotezei turbulenței.

E ~ (1-t/T) 2 (t/T) 2,3 (4)

Vorbește despre existența unei energii speciale a societății, după părerea noastră, de natură socială (pasională, dacă îl urmăm pe Gumilyov). Deoarece creșterea dimensiunii pieței este fie asociată, fie cauzată de creșterea dimensiunii societății pe care o deservește, iar creșterea dimensiunii societății, la rândul său, este o consecință a prezenței în ea a integrării. forțe care leagă toți oamenii de pe Pământ.

Ajungem, astfel, la o definire cantitativă a trăsăturii distinctive a variabilității turbulente a economiei, care determină existența societății în ansamblu. Cu alte cuvinte, ajungem la definiția energiei forțelor pasionale (sociale) și a legii de distribuție a acestei energii de-a lungul lungimii ciclului (vezi Fig. 2).

Energia pasionalității, așa cum spune teoria și este arătată de graficul din Fig. 2, este cea mai mare la începutul ciclului, când starea economică societatea este extrem de scăzută. Doar această energie „socială”, după cum cred mulți, poate, conform teoriei, să împiedice societatea să nu se prăbușească în cea mai proastă situație economică.

Orez. 2. Graficul teoretic al schimbărilor în energia pasională a unui subiect economic (E) și volumele de producție (V) pe faze ale unui ciclu lung

Astăzi nu știm nu numai totul, ci chiar și cele mai multe caracteristici distinctive acest tip de integrare sau energie socială. Cercetarea noastră ridică doar problema necesității studiului său sistematic și dezvoltării metodelor de măsurare pe această bază. Astăzi, pe baza experienței noastre, putem face doar presupunerea că această energie, în funcție de contextul problemei, poate fi asociată fie cu frecvența evenimentelor economice, fie cu saturația informațională a activității unui subiect economic, numărul de stări independente de energie, energia oscilațiilor haotice, inflația, entropia și etc.

Într-o primă aproximare, toată această varietate de indicatori poate fi desemnată printr-un singur concept calitativ - gradul de libertate de comportament al unui subiect economic. (Acest concept, în opinia noastră, include și ceea ce în Occident (B. Lietar, R. Matthew, de exemplu) se numește complexitatea unui sistem economic, care se măsoară prin numărul stărilor sale structurale posibile.)

A doua consecință dinamică a ipotezei turbulenței se obține din ecuația (3), pornind de la binecunoscuta afirmație a lui Adam Smith că, în timp, creșterea bogăției societății este asociată cu diviziunea muncii, sau mai larg, cu varietatea activităților. În notația noastră, aceasta duce la expresia:

l secțiune / L = 1 - t / T

Înlocuindu-l în legea universală (3), obținem

E ~ (1 - t / T ) 2/3 (t / T ) 2 (5)

Graficul acestei dependențe este prezentat în Fig. 2. El mai spune că, pe măsură ce varietatea activităților economice (și, mai larg, sociale) crește, are loc o creștere pe termen lung (până la 80% din ciclu) a energiei de mișcare a mediului economic și a bogăției. creat.

Astfel, vedem că starea marilor sisteme macroeconomice nu poate fi descrisă doar prin caracteristicile volumetrice ale activității, precum și prin fluxurile financiare și materiale pe care le generează. De asemenea, este necesar să se utilizeze anumite concepte derivate ale „gradului de libertate de comportament al unui subiect” din economie.

Principalul parametru reglabil într-o pereche de indicatori este „libertatea activitate economică- volumele de producție” este gradul de libertate (adică ponderea gradelor de libertate din numărul total disponibil subiectului) și rezultatul principal activitate economică- volumul acestuia.

Modelul turbulent al economiei presupune că sistemele economice foarte mari se caracterizează printr-o relație asimetrică între dinamica creșterii în dimensiunea economiei și modificările gradelor de libertate ale activității economice (în caz contrar, incertitudinea comportamentului unei economii). entitate), etc. Acest lucru se manifestă prin faptul că, în cea mai mare parte a ciclului lung, creșterea volumelor de producție este însoțită de o scădere a gradului de libertate a activității economice și de o discrepanță în sincronizarea vârfurilor activității economice și a productivității economice.

Această asimetrie a dinamicii economice este o consecință a naturii disipative, turbulente sau, cu alte cuvinte, de criză a dezvoltării tuturor sistemelor mari, inclusiv fizice și economice. În același timp, asimetria grafică a dinamicii economice este o manifestare clară a naturii sale disipative, deoarece oscilațiile armonice neamortizate (fără criză) sunt descrise de unde simetrice (Fig. 3).

Volumele de producție

Orez. 3. Dependenţa teoretică a gradului de libertate al activităţii economice (frecvenţa evenimentelor economice) de volumul activităţii economice.

După cum se poate observa în ultima fig. 2 și 3, atât la începutul cât și la sfârșitul unui ciclu lung are loc o creștere sau o scădere bruscă paralelă atât a activității sociale, cât și a activității economice a societății, iar în cea mai mare parte a ciclului se observă schimbarea inversă a acestora.

La începutul ciclului se produce o criză de creștere economică, cauzată de învechirea tehnologiilor și instituțiilor socio-economice dominante anterior. El arată că optima privată și libertățile private duc la stagnare socială și ineficiență economică. Apoi începe creșterea spontană sau reglată a tuturor formelor de socializare și activitate economică(libertatea), care este înlocuită cu o perioadă de restrângere a libertăților, fie din motive externe (crizele mondiale), fie din motive interne (reglementarea statului). Dorința de echilibru public național (durabilitate) nu înseamnă deloc suprimarea libertății private și a eficienței economice.

Aceasta este o relație teoretică, a cărei confirmare empirică este greu de obținut.

Întrebările în ce stare ne aflăm și încotro ne mișcăm, apărute atât din criza locală din 2008, cât și din criza națională sistemică de la începutul secolului, rămân extrem de discutabile.

Luând ca bază durata de 70 de ani a ciclului rusesc, este important să se determine punctele de cotitură ale acestuia. Este mai degrabă 1989 - 1991, care a lansat ciclul de dezvoltare al noii Rusii. Pe stadiu inițial- Anii 1990 - s-a caracterizat printr-un vârf de pasiune și libertate (precum și un maxim de incertitudine economică) cu o scădere profundă a activității economice. anii 2000 au fost marcate de o scădere a libertăților economice, o creștere (restaurare) reglementare guvernamentală la ritmuri mari de creștere economică, care în 2007 (în 18 ani, dacă se numără din 1989) a depășit maximul de dinainte de criză. Este posibil ca valul de 17-18 ani care a început să formeze primul trimestru al unui nou ciclu mare (de 70 de ani) rusesc, care se va încheia în 2060.

La ce concluzii duce această viziune turbulentă a istoriei sale economice pentru perspectivele Rusiei?

În primul rând, la necesitatea de a dezvolta o strategie de dezvoltare pe termen ultralung pentru țară - cu 35 și 70 de ani înainte (care reflectă atât durata ciclului rus, cât și 1/3 din ciclul armonic al economiei mondiale), așa cum fac unele structuri ale guvernului american și chinezi. Adevărat, ideea nu este atât în ​​strategie, cât într-un document de valoare ideologică, în ciuda importanței stabilirii de obiective, ci în acțiuni volitive, cu scop care urmăresc tendințele și semnificațiile viitoare pe termen lung în viața de zi cu zi. Este nevoie nu doar de o idee strategică, ci și de management strategic practic.

Formarea unui nou economia rusă, un nou model de dezvoltare, este puțin probabil să fie o revenire sau o repetare a căutărilor și proiectelor vremurilor perestroikei sau liberalilor anilor ’90. Mai degrabă, aceasta poate deveni o reelaborare istorică a experienței întregii 70 de ani anterioare, punctul de plecare pentru care a fost 1917 - 1922. Poate că îndrăzneala socială a Rusiei nu va dispărea, ci va face o nouă descoperire în renașterea fundamentelor spirituale ale vieții sociale și economice și noua Rusie va depăși păcatul urmăririi barbare a profitului și a acumulării de capital, va fi capabil să se formeze sistem national sprijinirea talentelor și pasionaților, și nu a mediocrității, pentru a realiza ascensiunea hinterlandului rus și formarea unei noi structuri regionale celulare a Rusiei, înlocuind dezvoltarea hipertrofiată a celor două capitale. Întrucât valurile economice, demografice și spațiale din CSI sunt destul de bine coordonate între ele, una dintre provocările următorilor 11-18 ani va fi reintegrarea reală a spațiului post-sovietic și crearea unui nou spațial, economic. și lumea rusă conectată spiritual, inclusiv țările partenere și aliații Rusiei.

Implementarea acestui proiect va necesita o nouă elită, un nou contract social al societății și autorități care să vizeze conservarea poporului rus și a Rusiei, depășind diviziunea născută ca
1917 și 1991

Literatură

1. Dobrocheev O.V. Rusia în 2006 - liderul economiei mondiale // Nezavisimaya Gazeta. 1994, 19 august

2. Klepach A.N., Dobrocheev O.V. Doar o economie inteligentă poate fi puternică // Philosophy of Economics. 2011. Nr. 6.

3. Dobrocheev O.V. Modele fizice ale dezvoltării sociale... // Științe sociale și modernitate. 1996. Nr. 6.

Prima interpretare a ipotezei lui Kolmogorov în legătură cu Rusia a apărut în urmă cu 19 ani. Apoi, în 1994, pe baza ei a fost posibil să se estimeze timpul de sfârșit al ciclului lung de 80 de ani. economia sovietică 1998 (tranziția la ciclul rusesc de 70 de ani) și posibilitatea restabilirii principalelor indicatori macroeconomici Rusia nu mai devreme de 2006

An fabricatie: 2014

Gen: Economie

Editor: Scoala superioara de stiinte economice

Format: DjVu

Calitate: Pagini scanate

Numar de pagini: 552

Descriere: De-a lungul anilor economie s-a îndepărtat treptat de lumea reală spre axiome formalizate şi modele matematice care au o corelaţie redusă cu realitatea. Comentatorii economici încearcă să umple acest gol cât mai bine, dar, lipsiți de cunoștințe științifice suficiente, jurnaliştii urmează adesea exemplul modei și se simt prea absorbiți. afacerile curente. Ca urmare, misterele grave ale dezvoltării economice a țărilor avansate în perioada de după sfârșitul celui de-al Doilea Război Mondial nu au primit încă o acoperire detaliată. Economistul și istoricul Robert Brenner contestă această stare de lucruri. În The Economics of Global Turbulence, el descrie istoria zbuciumată de după război a sistemului global și dezvăluie mecanismele de supraproducție și concurență excesivă care stau la baza crizei sale pe termen lung de la începutul anilor 1970.

Mulțumiri

Îi sunt enorm de îndatorat lui Perry Anderson, care a oferit acestui proiect un sprijin intelectual și moral enorm încă de la începuturi, criticând extensiv textul meu și făcând sugestii pentru îmbunătățirea lui. Mark Glick, Andrew Glyn și Bob Pollin au făcut același lucru; mi-au pus cu generozitate munți de informații câștigate cu greu, mi-au arătat cum să le folosesc, au comentat numeroase schițe și au petrecut nenumărate ore discutând probleme cu mine teorie economicăși date faptice, care au îmbunătățit mult acest text. De asemenea, aș dori să-mi exprim profunda recunoștință lui David Gordon, John Ashworth, Gopal Balakrishnan, Michael Bernstein, Sam Bowles, Alex Callinicos, Jim Cronin, Gerard Dumenil, Sam Farber, Bob Fitch, Mike Goldfield, Lauren Goldner, Michael Howard, Dominic Levy, Lars To Mjoseth, Jonathon Moses, John Roemer, Rune Skarstein, Dick Walker și Eric Wright: toți acești oameni mi-au citit cu atenție textul și au făcut critici foarte utile. De asemenea, îi mulțumesc lui Robin Blackburn pentru răbdare, camaraderie, sprijin și critici semnificative; el a dus acest text până la publicarea sa originală în New Left Review. Mulțumesc lui Steve Kern și Julian Stallabrass pentru mult ajutor în lustruirea stilului și clarificarea textului, și lui Dave Hueth, care a săpat în rândurile noastre nesfârșite de numere și m-a învățat cum să lucrez cu ele. Îi sunt în mod special îndatorat lui Susan Watkins, care și-a petrecut serile târziu citind întregul text și dându-mi sfaturi neprețuite cu privire la forma și conținutul cărții, deschizându-mi astfel calea de a finaliza lucrarea. John Rogers a fost de un ajutor extraordinar, lucrând cu mine prin munca obositoare, dar inevitabilă, de a colecta date și a face calculele necesare pentru a compara ratele de profit în diferite țăriși numeroase sectoare ale economiei. Îi sunt foarte recunoscător pentru generozitatea sa. Echipa Verso, condusă de Tom Penn și care include Pat Harper, Sophie Skarbek-Borowska și Andrea Stimpson, și-a desfășurat munca în pregătirea unui manuscris complex cu mare profesionalism și aș dori să le exprim recunoștința mea. Text
Sebastian Badgett l-a editat de la început până la sfârșit și a făcut mult pentru a îmbunătăți stilul și prezentarea materialului, pentru care sunt profund recunoscător. Tom Mertes a contribuit mult la mine într-o varietate de moduri într-o perioadă de timp aparent nesfârșită: culegând date, ajutându-mă cu stil, criticând conținutul, sugerând idei și multe altele. Într-adevăr, doar ajutorul și sprijinul lui m-au ajutat să duc la bun sfârșit lucrarea și nu găsesc suficiente cuvinte de recunoștință. Încă o dată, îi am o mare datorie de mulțumire față de Teri Edgar, nu numai pentru ajutorul extins cu cartea de la început, ci și pentru dragostea ei până în ziua publicării cărții. Conținutul cărții
„Economia turbulențelor globale: economii capitaliste avansate de la boom-ul lung la criza lungă”

TRAIECTORIA RATELOR DE PROFIT

1. CRITICA EXPLICATIILOR ALE „TEORIEI OFERTEI”
   1. • Malthusianismul inevitabil
      • Teză despre presiunea salarială
   1. • Cheia ascensiunii
      • Probleme de „teoria ofertei”
   1. • De la angajare deplină la profituri limitate?
      • Poate puterea muncitorilor să împiedice adaptarea?
   • „Contradițiile keynesianismului”
   • Dificultăţi conceptuale ale tezei „teoriile ofertei”.
   • Dovezi empirice de bază împotriva „teoriei ofertei”
   • De la critică la alternativă
2. O ABORDARE ALTERNATIVĂ LA O RECHEMINARE LUNGĂ
   • Tehnologii de reducere a costurilor care duc la supraproducție
   • Eșecul de adaptare
   • Capital fix, dezvoltare neuniformă și declin
     • Vulnerabilitatea capitalului fix
     • Vechiul cad in ghearele noului
     • De la supracapacitate la recesiune lungă
   • 4. Economia postbelică: de la redresare la stagnare

URCURS LUNG

1. TRAIECTORIA ASCENSĂRII POST-RĂZBOI
   • Rasa și sarcina de capital
   • Orientarea mișcării muncitorești
   • Comerț liber și intervenție guvernamentală
   • Internaționalizarea economiei și mercantilismul orientat spre export
2. ECONOMIA SUA: PREȚUL LEADERSHIPULUI
   1. • Mișcarea muncitorească din Statele Unite în anii 1950
      • Concurență sporită din străinătate
   • Anii 1950: calea spre stagnare
   • Începutul anilor 1960: Scurtă recuperare
3. GERMANIA: CREȘTERE BAZATĂ PE EXPORT
   • „Minunea” anilor ’50
     • Procesul de creștere
   • Contradicțiile internaționalizării: sfârșitul anilor 1950 - mijlocul anilor 1960
4. „CREȘTERE LA VITEZĂ MARE” A JAPONEI
   • Condiții inițiale
   • Procesul de creștere
   • Bazele instituționale ale „miracolului” japonez
   • Rolul cheie al statului
   • Creștere lentă a salariilor
   • Creștere condusă de investiții și de export
5. CUM SE EXPLICĂ O CREȘTERE LUNGĂ?

DE LA CREŞTERE LA DESCĂDERE

1. CALEA CRIZEI
   • SUA: marje de profit în scădere
     • Salariile, productivitatea și puterea de muncă
     • Cota de profit
     • Raportul producție/capital
     • Ce a cauzat scăderea profitabilității?
     • Rezistența muncii și începutul declinului
   • Faza finală a redresării în Japonia
   • Faza finală a redresării în Germania
2. RĂSPÂNDIREA CRIZEI
   • Contraofensiva SUA și criza monetară globală
   • Criza economică germană, 1969-1973
   • Criza economică japoneză, 1970-1973
     • Etapa 1. Deflație și recesiune economică
     • Etapa 2. Inflația și recuperarea eșuată
   • Aprofundarea crizei: concluzii

Declin lung

1. DE CE A FOST DECADEREA LUNGA?
   • Victoria echivalează cu înfrângerea
     • Ieșire insuficientă
     • Intrare în creștere: Asia de Est în creștere
   • Datorie în creștere
     • Depresia se retrage
     • Agitarea întârziată, creșterea încetinește
     • Inflația ia amploare
   • Adâncirea recesiunii
2. EŞECUL KEYNESIANISMULUI: 1973-1979
   1. Economia americană în anii 1970
      • Cerere garanție
      • Contraofensiva industrială americană
      • Reducerea costurilor cu forța de muncă
      • Slăbirea în continuare a dolarului și scăderea costurilor îndatorării
        
      • Creșterea investițiilor, a producției și a productivității
      • Eșec de ieșire
   2. Japonia în anii 1970
      • Costurile forței de muncă și calitatea forței de muncă
      • Reconfigurarea industriei
      • Germania în anii 1970
      • Inca o data recesiune
3. MONETARISMUL ȘI CREȘTEREA REZISTENTEI AMERICANE
   1. • Invazia est-asiatică
      • America răspunde?
   2. De la Reagan la Clinton: Sfârșitul prăbușirii lungi?
      • Reaganomica
      • Deflația Clinton
      • Transformare în timpul unei recesiuni
      • Creșterea sectorului neindustrial și declin în creștere
      • Epoca de aur sectorul financiar si bogat
      • Sfârșitul unui lung declin?
   3. Japonia în anii 1980 și 1990: de la ascensiune la prăbușire și nu numai
      • Recuperare slabă (1980-1985)
      • Acordul Plaza și economia cu bule (1985-1991)
      • De la colaps la transformare?
      • Pe drumul spre recuperare?
   4. Germania în anii 1980 și 1990: monetarismul în numele exporturilor. Prin stagnare până la creștere?
      • Criza industriei germane
      • Pe drumul spre recuperare?

RENTABILITATE RECUNOSCUTĂ?

1. DECĂDERE LUNGĂ ȘI „TENDINȚĂ DE SECUL”
2. DIN NOU URCURS LUNG?
   • O nouă eră a creșterii și hegemoniei SUA?
   • O nouă ascensiune globală?
     • Încetinirea cererii, accelerarea exporturilor
     • Scenariul optimist
     • Factori care complică recuperarea la nivelul întregului sistem
     • Criza din Asia de Est
3. XV. POSTFAŢĂ. TURBULEȚE CREȘTE?
   • Recuperarea SUA și nu numai
   • Lațul din jurul gâtului economiei globale se strânge
   • Scăderea profitabilității și consecințele acesteia
   • „Noua economie”?
   • De la criza internațională la mania high-tech
   • Recesiune
   • Bula imobiliară rezidențială este motorul redresării
   • O traiectorie care își stabilește propriile limite
   • Recuperare slabă și întârziată
   • Poate profitabilitatea să revină și să revigoreze economia?
   • Două scenarii